1月13日盘后回顾：1月13日盘后回顾：深圳市政府、境外市政债、深高速、吉利控股、恒大、山东如意、青海投资、海航集团、新城发展、中渝置地、仁恒置地、中南建设、国泰航空、中银航空租赁、新鸿基地产、招商证券、长沙先导、华南城、龙光地产、弘阳地产、荣盛发展、青岛城投集团、内蒙古高等级公路、中航租赁

美国财长姆努钦10日宣布，将对伊朗十多家企业、8名高官实施制裁。伊朗军方11日承认，由于操作失误，意外击落乌航客机。1月12日，伊拉克人民动员委员会媒体部门证实，“人民动员组织”的“卡尔巴拉旅”指挥官萨阿迪在巴格达遭到不明枪手的袭击身亡。 美国12月就业报告中新增非农就业人数（140k）和工资增长（+2.9%）均不及市场预期（164k & 3.1%）。 周五美股下跌，道指跌0.46%、标普500跌0.29%、纳指跌0.27%；国债方面，10年期美国国债收益率下降3bps。 1月13日中资美元债二级市场涨跌幅热力图 - 全行业： 1月13日中资美元债二级市场涨跌幅热力图 - 房地产： 来源：SereS（www.serespartners.com） 本周一，中资美元债投资级板块早盘相对安静（日本逢假期休市），China IG利差大体不变或+/-1bps；但午后投资级板块交易活跃，China IG最终录得涨幅（利差缩窄3 - 5bps）。子板块/个券方面，中银航空租赁美元债curve收盘利差缩窄3 - 5bps（公司今日宣布5年期新交易）；券商子板块有双向交易（招商证券今日宣布新交易）；AMC方面，短端的华融、信达、长城资产美元债收窄约5bps。 据报道，深圳市将探索在香港和澳门发行境外市政债，有望开创中国内地地方政府直接发行境外债券的先河。“相比由城投企业发行的境外债券，地方政府直接发行至少将改善其财务透明度，因为发行主体（地方政府）将需要向投资者公开其财务数据。”惠誉表示。 深高速（600548.CH / 548.HK）1月10日公布，拟向特定对象非公开发行不超过3亿股H股股票并在香港联交所主板上市，募集资金净额将用于公路、环保等主营业务的投资、偿还公司及控股子公司的债务以及补充营运资金等用途。深高速控股股东深圳国际拟认购不低于本次发行股票总数39%的股份。本次发行定价将参考深高速H股股票在二级市场的价格、市盈率及市净率等估值指标，并综合考虑公司的发展、公司现有股东利益、投资者接受能力和发行风险等因素确定。该交易已经深高速董事会审议通过，尚需提交股东大会审议，并在得到中国证监会核准或同意、以及香港联交所批准后方可实施。 英国《金融时报》1月11日援引知情人士称，中国吉利汽车控股正与阿斯顿·马丁的管理层和投资者就入股这家豪华汽车制造商进行谈判。同时吉利汽车已经对阿斯顿·马丁的资金情况进行尽职调查。 高收益方面，标杆中资高收益美元债今日上涨12.5c - 25c。个券方面，中国恒大集团curve下跌25c，广州富力地产curve下跌约50c，清华紫光集团curve下跌25c - 50c。 中国恒大集团（03333.HK）1月13日公告，鉴于恒大地产重组上市工作正在有序推进，经过第一批和第二批战略投资者友好协商，一致同意将700亿元股权投资增资协议中约定的实现重组上市期限延期，与第三批战略投资者600亿元的股权投资约定的期限保持一致，即由2020年1月31日前延期至2021年1月31日。 据传山东如意已于今日完成3亿美元债券Ruyi 6.95 07/05/2022的利息支付（债券付息日在1月5日，逢周末顺延至1月6日）。此前，有市场传闻称，这笔美元债的部分持有人未收到足额的利息付款。这笔美元债的利息支付有30天宽限期。 据悉青海投资集团3亿美元债券QHInv 6.4 07/10/2021的投资者未能在1月10日（上周五）收到利息付款。1月10日是这笔债券的利息支付日，该期利息合计960万美元，而且这笔美元债的利息支付没有宽限期。SereS的数据显示，债券上周五收盘在49（中间价）。公司在今日早间举行的电话会议上表示，如果不能获得外部融资，将可能无法支付相关款项。青海投资另有一笔美元债券即将到期：3亿美元的QHInv 7.25 02/22/2020。 据外媒报道，海航集团已获得摩根大通提供的2.4亿美元贷款，用于旗下一幢50层写字楼（芝加哥181 West Madison）的再融资。此前，于2017年3月，海航集团以3亿美元的价格融资收购了位于芝加哥市中央商务区地标性大楼181 West Madison的地产项目，该笔交易位列芝加哥市2017年第二大写字楼销售项目。 据悉新城发展（1030.HK）拟配股集资约3亿美元，每股作价8.60 - 8.78港元，较今日收市价9.05港元折让3％ - 5％，募集资金用作一般企业用途；花旗担任独家账簿管理人，该交易预计1月14日定价，1月21日交割。 据媒体报道，中渝置地主席张松桥先生透过其家族办公室斥资2.1亿英镑购入位于英国伦敦Knightsbridge的一处豪宅。此前，中渝置地于2019年12月20日宣布，拟投资1.82亿英镑参与伦敦Whiteleys改造及重建项目。Whiteleys前身是购物中心，现时由Meyer Bergman全资拥有；双方预计投资合共约4亿英镑以完成重建项目。 新交所上市的仁恒置地1月10日宣布，透过其全资附属公司收购了Shenzhen Shengzhong Real Estate Co., Ltd.的49%股份、以及收购了Shenzhen Minji Real Estate Development Co., Ltd.的40%股份；2笔交易中，前者（Shengzhong）的现金代价约为3.54亿人民币（已全额支付），后者的现金代价为7.94亿人民币（5亿人民币已以现金支付）。 江苏中南建设（000961.SZ）1月13日发布2019年度业绩预增公告：2019年1~12月，归属于上市公司股东的净利润预计比上年同期增长80% (对应金额39.47亿元) - 110% (对应金额46.05亿元)，基本每股收益1.06元 - 1.24元。预计2019年度归属于上市公司股东的净利润大幅上升的主要原因是公司房地产业务结算规模增加。 《南华早报》引述消息人士称，国泰航空（293.HK）准备向员工提出放无薪假。 一级市场方面，本周一又迎来超级繁忙的一天：共7笔美元债新交易宣布，其中3笔为增发。具体如下： 中银航空租赁5年期美元债，初始价T+125区域，最终指导价T+100，订单超21亿美元（at FPG），预期发行规模为“最高4亿美元”； 新鸿基地产10年期美元债，初始价T+140区域，最终指导价T+110 (the number)，订单超41亿美元（at FPG，包含4亿美元承销商订单），预期发行规模为“最高5亿美元”； 招商证券3年期美元债，初始价T+140区域，最终指导价T+105，订单超57亿美元（at FPG，包含11.7亿美元承销商订单）； 长沙先导增发3.8% 2022年美元债，初始价4%区域； 华南城增发11.5% 2022年美元债，初始价12.625%区域，最终指导价12.125%，订单超23亿美元（at FPG，包含5.3亿美元承销商订单），预期发行规模为“最高2亿美元”； 龙光地产增发6.9% 2024年美元债，初始价5.625%区域； 弘阳地产3.25NC2美元债，初始价10.875%区域。 此外，国泰航空今日也宣布新交易：3年期新币债，初始价3.50%区域，最终指导价3.375%。除中资/港资发行人以外，韩国的Posco、印尼的PT Pertamina、PT Tower Bersama Infrastructure也宣布了美元债新交易。 评级新闻如下： 荣盛发展：惠誉公布荣盛发展的首次长期外币发行人违约评级（IDR）为'BB-'，展望稳定；惠誉还公布了荣盛发展的高级无抵押评级为'BB-'。惠誉表示：“荣盛发展IDR的支持因素包括：鉴于其合约销售规模大、土地储备多元化、EBITDA margin持续高于25%，该公司的降杠杆趋势可持续。” 青岛城投集团：应公司要求，标普撤销了青岛城投集团的'BBB-'长期发行人信用评级，评级撤销时展望为稳定；与此同时，标普也撤销了青岛城投集团子公司——香港国际（青岛）有限公司的'BB+/stable'长期发行人信用评级，以及，撤销了青岛城投集团美元债券的'BB+'债项评级。 内蒙古高等级公路建设开发有限责任公司（“内蒙古高等级公路”）：惠誉确认内蒙古高等级公路的'BBB-'评级，展望稳定。 中航国际租赁有限公司（“中航租赁”）：惠誉确认中航租赁及其中票计划的'A-'评级，展望稳定。 ================== 价格异动（中间价） 校企 FounderSec 6.9 11/16/20 价格变动 +1.361pt，当前价格 97.411，收盘价格 96.050，收盘时间 2020年1月10日18:00（下同）。 Founder 4.7 01/24/21 价格变动 -2.084pt，当前价格 44.833，收盘价格 46.917。 Founder 7.875 06/24/21 价格变动 -1.275pt，当前价格 44.625，收盘价格 45.900。 房地产 Kaisa 11.95 10/22/22 价格变动 +1.174pt，当前价格 107.796，收盘价格 106.622。 Kaisa 11.95 11/12/23 价格变动 +1.080pt，当前价格 107.673，收盘价格 106.593。 Xinyuan 14.2 10/15/21 价格变动 +1.159pt，当前价格 88.000，收盘价格 86.841。 Tahoe 8.125 01/17/23 价格变动 -2.000pt，当前价格 66.500，收盘价格 68.500。 工业 Tunghsu 7 06/12/20 价格变动 +6.327pt，当前价格 39.827，收盘价格 33.500。 TianqiLithium 3.75 11/28/22 价格变动 +1.523pt，当前价格 75.000，收盘价格 73.477。 城投/地方国企 YCOriental 7 10/17/22 价格变动 -1.250pt，当前价格 99.500，收盘价格 100.750。 其他 Li&Fung 5.25 PERP 价格变动 +1.500pt，当前价格 79.525，收盘价格 78.025。 DrPeng 5.05 06/01/20 价格变动 +1.194pt，当前价格 65.094，收盘价格 63.900。 ZRTrust 7.6 05/20/22 价格变动 +1.280pt，当前价格 100.000，收盘价格 98.720。 * “价格异动”指，相比前一交易日18:00，Mid Price（现金价）波动1pt以上，数据来源：华尔街交易员App。 ** 以上价格、波动及评论仅供参考。 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。