山东国惠5年期美元债定价3.15%，规模4亿美元

山东国惠周一（8月24日）定价Reg S、5年期、4亿美元债券SDGuohui 3.15 08/27/2025，初始价3.70%区域，最终指导价3.15% (the #)，发行价3.15% / 本金额的100%。 周一下午，最终指导价发布时，新债的订单超13亿美元 (含11亿美元承销商订单)，预期发行规模为“美元基准规模”。 这是山东国惠首次发行5年期美元债券。 作为参考，山东国惠旧债4.37% 2022s 昨日 (8月24日) bid 在 102.25 / 3.12% YTM。 中泰国际（B&D）、华泰国际、中国银行、兴业银行香港分行、中国民生银行香港分行、招银国际、中达证券、东方证券（香港）担任本次发行的联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人，农银国际、中国光大银行香港分行、中金公司、兴证国际、中信里昂证券、招商永隆银行、民银资本、广发证券、海通国际、申万宏源香港、浦发银行香港分行、永丰金证券（亚洲）担任联席牵头经办人及联席账簿管理人。 民银资本、广发证券、永丰金证券（亚洲）在最后阶段加入承销团。 条款概要如下： 发行人: Guohui International (BVI) Co., Ltd. 担保人: 山东国惠投资有限公司（Shandong Guohui Investment Co., Ltd.，“山东国惠”） 担保人评级: Baa2 Stable / BBB+ Stable (穆迪/惠誉) 预期发行评级: BBB+ (惠誉) 格式: Reg S only Status: 固定利息、有担保、高级无抵押债券 币种: 美元 规模: 4亿美元 期限: 5年期 发行收益率: 3.15% (the number) 发行价: 本金额的100% 票面利率: 3.15%, S/A, 30/360 交割日: 2020年8月27日 (T+3) 到期日: 2025年8月27日 募集资金用途: 用于山东国惠及其附属公司的境内外债务再融资、用于项目建设 控制权变动回售: 101% Put 细节: 港交所上市；US$200k/US$1k；英国法 联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人: 中泰国际（B&D）、华泰国际、中国银行、兴业银行香港分行、中国民生银行香港分行、招银国际、中达证券、东方证券（香港） 联席牵头经办人及联席账簿管理人: 农银国际、中国光大银行香港分行、中金公司、兴证国际、中信里昂证券、招商永隆银行、民银资本、广发证券、海通国际、申万宏源香港、浦发银行香港分行、永丰金证券（亚洲） B&D Bank: 中泰国际 清算系统: Euroclear & Clearstream ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。