新奥股份增发7.5% 2021年美元债，初始价6.125%

新奥生态控股股份有限公司（ENN Ecological Holdings Co., Ltd，穆迪：Ba2 Stable，惠誉：BB Rating Watch Positive，600803.SH，“新奥股份”或“母公司担保人”）今日增发原有美元债券ENNEco 7.5 02/27/2021 (ISIN: XS1933891043)，增发初始价（IPG）6.125%（另加2019年8月27日 - 增发债券交割日的累计利息），预期增发规模为“基准规模”，增发募集资金用于一般业务发展用途（包括境内外项目投资）。 摩根士丹利（B&D）、Natixis、中国光大银行香港分行、渣打银行担任此次增发的联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人，建银国际、中信银行（国际）、招商证券（香港）、招银国际、信银资本、交银国际、中投证券国际担任联席牵头经办人及联席账簿管理人。增发债券预计今日定价，9月24日 (T+5) 交割，SAFE Completion Event发生后，将与原有债券合并及构成单一系列；在此之前，增发债券适用临时ISIN：XS2049719516。 原有债券（增发标的）最初定价于2019年2月20日，是一笔Reg S、2年期（2021年2月27日到期，当前剩余期限1.45年）、本金额2.5亿美元、固定利息7.5%、高级无抵押债券，发行价8.35% / 98.464；债券发行人是ENN Clean Energy International Investment Limited（新奥股份的全资附属公司），母公司担保人是新奥股份，债项评级Ba2 / BB（穆迪/惠誉）。债券在港交所上市，适用纽约法，最小面值/增量为US$200,000 x US$1,000。 新奥股份在9月10日披露了收购新奥能源（惠誉：BBB Stable，2688.HK）股份的交易的预案。根据该预案，新奥股份将收购新奥能源的32.81%股份（目前由王玉锁夫妇全资拥有的新奥国际持有），其中，3.55%的股份以现金购买，另外29.26%通过股权置换支付：新奥股份将其拥有的澳大利亚LNG公司Santos Limited股份与新奥国际持有的新奥能源29.26%股份的等值部分进行资产置换（差额部分拟透过现金以及向新奥国际发行新股支付 [人民币9.88元/股] ）。此外，新奥股份还计划非公开发行股票募集配套资金（最高2.46亿股）。其余细节（交易对价、非公开发行股票的价格和数量等）尚未厘定。 惠誉随后在9月12日将新奥股份的'BB'评级列入正面观察（Rating Watch Positive）。“拟议的股份转让若成功实现，基于惠誉的‘母子公司关联度评级标准’，新奥股份和新奥能源的关联度将至少被评定为‘中等’，甚至可能评定为‘强’；因此，惠誉可能基于‘合并集团信用状况’评估新奥股份的评级。”惠誉表示。 新奥股份于1992年成立，总部位于河北省。公司共有五大业务板块：（1）化工，主要包括甲醇生产及贸易；（2）能源技术工程；（3）煤炭，主要包括开采及贸易；（4）生物制药；（5）液化天然气加工。新奥股份于1994年在上海证交所上市。截至2018年6月底，公司董事长王玉锁先生及其妻子赵宝菊女士实际共同持有公司40.2%的股份。 债券包含Change of Control Put（at 101%）。 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。