正商集团2.58年期美元债定价12.5%，规模1.6亿美元

正商实业（185.HK，“发行人”）9月17日早间公布，于9月16日（周四）完成Reg S、2024年4月23日到期（2年零7个月）、1.6亿美元、票息12.50%、高级债券 Zensun 12.5 04/23/2024 的定价，发行价12.5% / 本金额的99.965%。 债券发行人是正商实业，母公司担保人是正商集团，附属公司担保人是正商集团及正商实业之若干现有非中国附属公司。 该交易具有club deal属性，交易的委任（mandate）于周四盘前公布，周五盘前直接公布定价结果。 国泰君安国际、海通国际、建银国际、盛源证券、交银国际担任联席全球协调人、联席账簿管理人及联席牵头经办人，万海证券、东建资管、中州国际、万盛金融控股担任联席账簿管理人及联席牵头经办人。 公司拟将建议发行票据所得款项净额用于再融资将于一年内到期之现有中至长期境外债务。 正商集团刚刚在9月8日完成一笔2亿美元债券 Zensun 12.5 09/13/2023 的定价（1.4242亿美元交换要约新票据 + 5758万美元额外新票据），9月13日交割。 条款概要如下： 发行人：正商实业有限公司（Zensun Enterprises Limited，185.HK，“正商实业”） 母公司担保人：正商集团有限公司（Zensun Group Limited，“正商集团”） 附属公司担保人：正商集团及正商实业之若干现有非中国附属公司，包括但不限于：正商国际控股有限公司、HQ Neptune Investments Limited、Honor Challenge Investment Limited、Vigor Capital Holdings Limited、永钻环球有限公司、辉胜企业有限公司、Total Star Development Limited 母公司担保人评级: B2 Stable (穆迪) 预期发行评级：B3 (穆迪) 格式：Reg S only 发行类型：美元计价、有担保、高级、定息票据 发行规模：1.6亿美元 期限：2年零7个月（约2.58年） 交割日：2021年9月23日 到期日：2024年4月23日 票面利率：12.50%，每半年期末支付 首个付息日：2022年4月23日（Long first coupon） 发行价：本金额的99.965% 发行收益率：12.5% 募集资金用途：再融资将于一年内到期之现有中至长期境外债务 上市：港交所 联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人：国泰君安国际、海通国际、建银国际、盛源证券、交银国际 联席牵头经办人及联席账簿管理人：万海证券、东建资管、中州国际、万盛金融控股 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。