FWD Group增发5.75% 2024年美元次级债，初始价5.5%区域

FWD Group Limited（富卫集团，未评级，“发行人”）今日增发原有美元次级债FWDGroup 5.75 07/09/2024 (XS2022434364)，初始价（Initial Price Guidance）5.5%区域，募集资金用于一般公司用途（包括但不限于潜在交易和服务及/或偿还发行人的现有债务 [包括票据] ）。 汇丰、渣打银行、UBS (B&D) 担任此次增发的联席账簿管理人。增发债券预计今日定价，发行后，立即与原有债券合并及构成单一系列（immediately fungible）。 原有债券（增发标的）定价于2019年7月4日、7月9日交割，是一笔Reg S、无评级、5年期bullet（2024年7月9日到期）、本金额5.5亿美元、票面利率5.75%（Must Pay Coupon，不包含票息延迟条款）、次级债券，发行价5.75% / 100。 债券首发后，二级表现强劲，首日（7月5日）即收于102.4 bid；SereS的数据显示，昨日（7月17日）收盘，债券收于101.2 bid / 5.47% yield。 债券在港交所上市，适用英国法（次级条款除外，适用开曼法律），最小面值/增量为USD200k/1k。 Change of Control发生后，发行人将有权选择悉数赎回债券（at 101%），如果不赎回，债券的票息将上浮500bps。当李泽楷先生及其关联方不再控制债券发行人，Change of Control将触发。 此外，若发行人IPO，发行人也将有权选择悉数赎回债券（at 101%）。 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。