中石化集团定价3笔合计30亿美元债券，峰值订单超230亿美元

中国石油化工集团公司（“中石化集团”）周三（5月6日）定价3种期限的Reg S/144A、合计30亿美元、高级无抵押债券，其中： 5年期、10亿美元债券Sinopec 2.15 05/13/2025，初始价T + 235bps区域，最终指导价T + 180bps (the number)，发行价T + 180bps，发行价较初始价缩窄55个基点； 10年期、15亿美元债券Sinopec 2.7 05/13/2030，初始价T + 255bps区域，最终指导价T + 205bps (the number)，发行价T + 205bps，发行价较初始价缩窄50个基点； 30年期、5亿美元债券Sinopec 3.35 05/13/2050，初始价3.90%区域，最终指导价3.35%，发行价3.35% / T + 193.8bps，发行价较初始价缩窄55个基点。 周三晚间，三笔新债的订单量合计超过230亿美元（7.7倍覆盖，含39.3亿美元承销商订单）。 花旗、高盛（亚洲）有限责任公司、摩根大通、中国银行、工银国际、汇丰担任本次发行的联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人，中国农业银行香港分行、交通银行、中国建设银行、招银国际、美银证券、法兴银行、UBS担任联席牵头经办人及联席账簿管理人。 新债的条款概要如下： 发行人：Sinopec Group Overseas Development (2018) Limited 担保人：中国石油化工集团公司（China Petrochemical Corporation，“中石化集团”） 担保人评级： A1 (stable) / A+ (stable) （穆迪/标普） 预期发行评级：A1 / A+（穆迪/标普） Status：高级无抵押、固定利率票据 格式：144A / Reg S 规模：10亿美元 丨 15亿美元 丨 5亿美元 期限：5年 丨 10年 丨 30年 票面利率：2.150% 丨 2.700% 丨 3.350%（半年付息一次，日计数30/360） 发行价：本金额的99.882% 丨 本金额的99.496% 丨 本金额的100.00% 发行收益率：2.175% 丨 2.758% 丨 3.35% 发行利差：T+180 丨 T+205 丨 T+193.8 基准美国国债收益率：0.375% 丨 0.708% 丨 1.412% 到期日：2025年5月13日 丨 2030年5月13日 丨 2050年5月13日 交割日：2020年5月13日 (T+5) 发行人赎回选择权：Make-Whole Call; 5年期债券1-month par call 丨 10年期债券3-month par call 丨 30年期债券6-month par call 细节：最小面值/增量为US$200k/1k；港交所上市；适用纽约法 募集资金用途：再融资现有债务、一般公司用途（募集资金净额约为29.877亿美元） 联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人：花旗、高盛（亚洲）有限责任公司、摩根大通、中国银行（中国银行 & 中银国际）、工银国际、汇丰 联席牵头经办人及联席账簿管理人：中国农业银行香港分行、交通银行香港分行、中国建设银行（建银国际 & 建银亚洲）、招银国际、美银证券、法兴银行、UBS 5年和30年期债券结算交割行：高盛（亚洲）有限责任公司 10年期债券结算交割行：花旗 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。