1月24日盘后回顾：金沙中国、新濠影汇、Studio City、永利澳门、阳光城、武汉地铁、天齐锂业、瑞安房地产、利福国际、恒大地产、香港航空、中化集团、中国化工集团、中国奥园、国瑞置业、首创置业、中国铁建、同创九鼎集团、光汇石油

世界卫生组织认为，目前中国肺炎疫情还尚未构成“国际关注的突发公共卫生事件”。 澳门特区行政长官周四表示，若疫情进一步严重，不排除关闭赌场的可能。 隔夜标普500收涨0.1%、道指下跌0.1%、纳指上涨0.2%；疫情引发的避险情绪推动下，美国国债收益率下降，2年期美债收益率降1.46基点、10年期降3.66基点、30年期降4.35基点。 【二级市场 & 一级市场】 中资美元债二级市场涨跌幅热力图： 来源：SereS（www.serespartners.com） 二级市场非常安静，唯有博彩子板块例外（今日继续走弱）。SereS的数据显示，博彩美元债今日二级表现如下： SandsChina 4.6 08/08/2023 +4bps SandsChina 5.125 08/08/2025 +8bps SandsChina 5.4 08/08/2028 +9bps Melco 4.875 06/06/2025 -0.3pt Melco 5.625 07/17/2027 -0.8pt Melco 5.375 12/04/2029 -1.7pt StudioCity 7.25 11/30/2021 -0.1pt StudioCity 7.25 02/11/2024 -0.4pt WynnMacau 4.875 10/01/2024 +0.3pt WynnMacau 5.5 10/01/2027 -0.34pt WynnMacau 5.125 12/15/2029 -0.8pt 一级市场今日无新交易/新宣布。 【评级行动/评论】 阳光城：穆迪将阳光城的公司家族评级从B2上调至B1，穆迪还将阳光城担保的现有票据的受支持高级无抵押评级从B3上调至B2，评级展望为稳定。穆迪表示：“评级上调反映穆迪的预期，即，透过进一步改善债务到期状况、限制债务增长、在购地方面保持节制，阳光城的财务状况将继续强化。”阳光城债务到期状况的改善亦有助降低融资风险，截至2019年9月30日，短债在总债务中的占比为28%（2018年底该指标为43%），不仅如此，阳光城的信托贷款敞口（信托贷款于总债务中的占比）同期由52.6%下降至28%。穆迪预期，阳光城的经调整总债务2019年仅会略微增长，未来12 - 18个月增长幅度在5% - 6%区间。 武汉地铁：穆迪表示，武汉地铁可承担铁路短期停运的影响，但不确定性仍然存在。 【行业新闻】 天齐锂业（002466.SZ）1月23日公布，3亿人民币境内公司债“18天齐01”回售部分支付的本金及利息已于2020年1月23日足额划至指定银行账户，投资者回售款（含利息共计318,011,332元）到账日为2020年2月3日。另有未经证实的市场消息称，天齐锂业已委托UBS安排20亿人民币的私募融资计划。 瑞安房地产（272.HK）：旭日企业（393.HK）1月24日公布，于2020年1月24日在二级市场出售本金总额为6000万人民币的瑞安房地产人民币点心债ShuiOn 6.875 03/02/2021，总代价约为6136.5万人民币。这笔点心债最初定价于2018年2月底（3年NC2），初始本金额16亿人民币；此后于2018年4月增发6亿人民币。 利福国际（1212.HK）1月24日公布，于2020年1月22日认购本金额为1.5亿美元的恒大地产2022年美元债Hengda 11.5 10/24/2022（本金总额20亿美元）。认购事项将以公司内部现金资源及银行融资拨付。 有未经证实的市场消息称，香港航空6.83亿美元永续债HKAirlines 7.125 PERP的持有人寻求将债券的票息上浮500bps，因为公司违反了特定的契约条款。债券的下个付息日在2020年1月26日，首个可赎回日在2020年7月26日（500bps step-up if not called），昨日（1月23日）收盘在47.5（中间价）。 1月23日晚间，中化国际（600500.SH）等多家上市公司公告，接到实际控制人来函，中国中化集团有限公司 (简称 “中化集团”) 正与中国化工集团有限公司 (简称“中国化工”) 筹划战略性重组，重组方案具体内容及其实施尚须履行相关批准和监管程序。 中国奥园（3883.HK）1月23日公告，于1月21日，中国奥园（作为借款人）与贷款人（一组金融机构）订立贷款协议；据此，贷款人向中国奥园授出约10.55亿港元及9,500万美元之有抵押双币种定期（3年期）银行贷款融资，包括港元信贷融资及美元信贷融资；所得款项将主要用于中国奥园现有境外债务的再融资。港元信贷融资按香港银行同业拆息加4.30%的年利率计息，美元信贷融资按伦敦银行同业拆息加4.30%的年利率计息。 国瑞置业（2329.HK）1月23日公布，于2020年1月23日，附属公司国瑞兴业与交通银行北京天坛支行及北京银行光明支行（统称“贷款人”）订立一项融资协议，据此，国瑞兴业同意借取、而贷款人同意借出银团贷款人民币35亿元。这笔贷款由国瑞置业及其全资附属公司汕头花园集团有限公司分别与贷款人订立一项担保合约；张章笋先生连同阮文娟女士亦与贷款人订立一项担保合约（“个人担保”）。 1月23日，首创置业（2868.HK）供股股份于港交所上市。本次供股按每持有10股现有股份可获配发5股供股股份之基准面向所有合格股东发售，募集款项约24.92亿港元，将用于偿还集团现有境内外计息债务。 中国铁建（1186.HK）公告，已行使发行人赎回选择权，于2020年1月23日（“赎回日”）按赎回日当日的全额人民币本金（连同应计利息）以等额美元悉数赎回2021年到期、人民币34.5亿元、以美元结算、1.5%票息、可换股债券。 九鼎集团1月23日公告，公司已于公开市场回购了本金额合计8501万美元的2020年美元债。 光汇石油（933.HK）1月23日公布，普华永道已请辞公司核数师，自2020年1月23日起生效。普华永道认为，其无法取得就审核2017年财务报表提出的若干问题及意见的足够资料及满意解释，且无法履行其认为对审核2017年财务报表属必要的额外审核程序。因此，在公司表示有意与普华永道终止核数师关系后，普华永道已同意终止核数师关系。 ================== 价格异动（中间价） 房地产 Regal 3.875 07/20/21 价格变动 -1.091pt，当前价格 97.902，收盘价格 98.993，收盘时间 2020年1月23日18:00（下同）。 Tahoe 8.125 01/17/23 价格变动 -1.250pt，当前价格 67.250，收盘价格 68.500。 Hydoo 12 05/09/20 价格变动 -1.167pt，当前价格 95.250，收盘价格 96.417。 Zensun 12.8 10/03/21 价格变动 -1.099pt，当前价格 98.250，收盘价格 99.349。 校企 Founder 6.25 10/17/20 价格变动 -3.208pt，当前价格 47.813，收盘价格 51.021。 Founder 4.7 01/24/21 价格变动 -3.083pt，当前价格 37.875，收盘价格 40.958。 Unigroup 6.5 01/31/28 价格变动 -1.424pt，当前价格 71.094，收盘价格 72.518。 工业 TianqiLithium 3.75 11/28/22 价格变动 -1.125pt，当前价格 63.875，收盘价格 65.000。 城投/地方国企 QHInv 7.25 02/22/20 价格变动 -1.750pt，当前价格 39.250，收盘价格 41.000。 JSZhongguancun 6.5 10/28/22 价格变动 -1.438pt，当前价格 97.500，收盘价格 98.938。 博彩 Melco 5.375 12/04/29 价格变动 -1.663pt，当前价格 102.425，收盘价格 104.088。 企业集团 HNAGroup 6.25 10/05/21 价格变动 +2.995pt，当前价格 68.245，收盘价格 65.250。 * “价格异动”指，相比前一交易日18:00，Mid Price（现金价）波动1pt以上，数据来源：华尔街交易员App。 ** 以上价格、波动及评论仅供参考。 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。