龙光地产私募发行3.5亿美元永续资本证券

龙光地产控股有限公司（Logan Property Holdings Company Limited，3380 HK，“龙光地产”）5月24日晚间公布，以私人配售（private placement）方式发行了一笔RegS、本金总额3.5亿美元、永续资本证券：LOGAN PPT 7% PERP。 债券的票息为7%，可重置，且包含票息上浮（step-up）条款：首个重置日在发行5年后（2022年5月31日），首次重置将上浮25bps（重置公式为“适用国债利率 + 5.75% + 0.25%”）；第四次重置时（2037年5月31日），再额外上浮75bps（适用国债利率 + 5.75% + 0.25% + 0.75%）。 债券的第一个可赎回日在发行5年后，此后，每个付息日（即每年5月31日和10月30日）可以赎回一次，赎回价为面额的100%（附带应计利息）。 LOGAN PPT 7% PERP由龙光地产作为发行人发行，所筹资金净额（3.465亿美元）将用于现有债务再融资及一般企业用途。发行后在新交所上市。债券将构成发行人的直接、无抵押、次级债务。 龙光地产上周二（5月16日）刚刚定价一笔5.75年NC3、4.5亿美元高级债券，初始价5.75%区域，发行价5.5%，获逾12亿美元认购额。所筹资金同样用作现有债务再融资及一般企业用途。 龙光地产目前有两笔共计5.5亿美元债券（LOGAN PPT 9.75% 12/08/17和LOGAN PPT 11.25% 06/04/19）将于2017年到期或可赎回；公司已于5月18日公告，将提前全数赎回3亿美元的LOGAN PPT 11.25% 06/04/19，赎回日期为2017年6月19日，赎回价为105.625（附带应计利息）。 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。