杭州钱塘建投3年期美元债定价3.20%，规模3亿美元

杭州钱塘新区建设投资集团有限公司 (简称“杭州钱塘建投”) 周二（8月11日）定价Reg S、3年期、固定利息、3亿美元债券HZQiantang 3.2 08/18/2023，初始价3.90%区域，最终指导价3.20% (the #)，发行价3.20% / 本金额的100%。发行价较初始价大幅收窄了70基点。 杭州钱塘建投及拟发行新债无国际评级，不过新债的定价水平与近期的几笔投资级城投美元债相若，比如，义乌国资3年期定价3.15% (债项评级Baa3/-/BBB)、湖州城投3年期3.15% (Baa3/-/BBB)、青岛华通集团3年期3.35% (-/-/BBB)。 周二下午，最终指导价发布时，杭州钱塘建投新债的订单超12亿美元（含5.8亿美元承销商订单），预期发行规模为“美元基准规模”。 这也是杭州钱塘建投首次发行美元计价债券。 国信证券（香港）、农银国际（B&D）、上银国际担任联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人，民银资本、中国民生银行香港分行、广发证券、金桥证券、信银资本、中国银行、海通国际担任联席牵头经办人及联席账簿管理人。 工商信息显示，杭州钱塘建投由杭州钱塘新区管理委员会持股89.69%，国开发展基金有限公司持股8.18%，中国农发重点建设基金有限公司持股2.13%。 条款概要如下： 发行人: 杭州钱塘新区建设投资集团有限公司（Hangzhou Qiantang New Area Construction and Investment Group Co., Ltd.，“杭州钱塘建投”） 发行人评级: 未评级 预期发行评级: 未评级 等级: 高级无抵押 格式: Regulation S 规模: 3亿美元 期限及类型: 3年期 固定利息 票面利率: 3.20%，半年付息一次，日计数30/360 发行收益率: 3.20% 发行价: 本金额的100.00% 控制权变动回售: 101% Put 交割日: 2020年8月18日 (T+5) 到期日: 2023年8月18日 募集资金用途: 一般公司用途 细节: 港交所上市；US$200k/1k；英国法 联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人: 国信证券（香港）、农银国际、上银国际 联席牵头经办人及联席账簿管理人: 民银资本、中国民生银行香港分行、广发证券、金桥证券、信银资本、中国银行、海通国际 B&D: 农银国际 清算系统: Euroclear & Clearstream ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。