花样年3.25NC2美元债定价12.5%，规模2亿美元，首日跌近1pt

花样年控股集团有限公司（Fantasia Holdings Group Co., Limited，1777.HK，穆迪：B2 Stable，标普：B Stable，简称“花样年”或“发行人”）周一（7月15日）定价Reg S、3.25年期NC2（2022年10月18日到期）、本金额2亿美元、固定利息12.25%、高级债券Fantasia 12.25 10/18/2022，初始价（IPG）12.5%区域，最终指导价（FPG）12.5% (the number)，发行价12.5% / 99.219。发行价较初始价未收窄。 周一下午，FPG发布时，新债的订单超6亿美元（包含1.95亿美元承销商订单），预期发行规模为2亿美元。 新债的首日表现不佳，周二亚洲收盘时间，收于98.375 / 98.875（发行价99.219）。 债券由花样年直接发行，附属公司担保人（花样年的若干非中国附属公司）提供担保，并以若干附属公司担保人的股份作抵押，债券预期评级B3 / B (穆迪/标普)，募集资金用于若干现有债务再融资（包括潜在赎回最高2.5亿美元本金额的2013年1月票据）。 发行后第二年末（2021年7月18日）及其后任意一日，发行人可以选择按本金额的104.5%（另加应计利息）赎回债券。 UBS（B&D）、美银美林、法国巴黎银行、国泰君安国际、摩根士丹利担任联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人。债券2019年7月18日 (T+3) 交割，将在新交所上市，适用纽约法，最小面值/增量为US$200k/US$1k。 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。