正通汽车宣布以COC Put 101%回购1.73亿美元存量债

中国正通汽车服务控股有限公司（China ZhengTong Auto Services Holdings Limited，1728.HK，“正通汽车”）9月30日晚间公告，开始以现金要约购买任何及其全部发行在外1.73亿美元存量票据 ZTAuto 12 01/21/2022 (XS2090972493)。 于2021年9月30日，正通汽车开始以现金要约自各优先票据持有人购买任何及全部正通汽车于2020年1月21日发行及2020年2月14日增发的、本金总额为173,000,000美元的优先票据 ZTAuto 12 01/21/2022。 要约乃根据票据的条款（“控制权变动触发事件”）作出，购买价为本金额的101%。 于2021年8月31日，控制权变动触发事件发生乃由于怡都控股有限公司（交易前为正通汽车之控股股东）不再为正通汽车之控股股东，及厦门国贸控股集团有限公司（“国贸控股”）成为正通汽车之单一最大股东，持有正通汽车806,535,284股股份（占正通汽车已发行股份总数约29.90%）。 国贸控股为财富世界500强公司，其业务主要涵盖供应链、城市建设与运营、消费与健康、金融与科技四大赛道。正通汽车预期国贸控股作为其单一最大股东的关系应为正通汽车进一步发展提供协同效应及重大机遇以及巩固其业务，原因是正通汽车预计其将能利用或以其他方式受益于国贸控股的规模、网络及财务实力。 要约于2021年9月30日开始、并将于2021年11月23日17:00（伦敦时间）届满（可延期）。 受要约条款及条件的规限，正通汽车将以现金方式按购买价（相当于有关票据的本金金额的101%加应计利息）接纳及购买有效交付（且尚未撤回）的所有发行在外票据。 正通汽车完成要约所需资金预期将自正通汽车及其附属公司的内部现金资源提供资金或自外部资源提供替代资金。 根据契约及票据的条款以及适用法律，正通汽车保留权利（i）延展要约届满期限;（ii）以其他方式延展或修订要约;或（iii）于公告后及届满期限前的任何时间终止或撤回要约。 SereS的数据显示，债券的当前二级报价在 indic 68.6/70.55，远低于101的要约购买价。 【指示性时间表】 2021年9月30日: 要约开始 2021年11月23日17:00（伦敦时间）：届满期限 2021年11月29日前后：清算日期，公司就有效交付（且并无撤回）及获接纳购买的任何票据以购买价进行支付。 于清算日期后、在切实可行的情况下尽快：公布要约结果 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。