国泰君安证券5年期美元债定价T5+115，规模5亿美元

国泰君安证券（601211.SH / 2611.HK）周三（4月14日）定价Reg S、5年期、本金额5亿美元、高级无抵押、固息债券 GTJA 2 04/21/2026，初始价T5 + 160bps区域，最终指导价T5 + 115bps (THE #)，发行价T5 + 115bps / 99.976 / 2.005%。 周三下午，最终指导价发布时，新债的订单超21亿美元 (含13.5亿美元承销商订单)，预期发行规模为“美元基准规模”。 国泰君安国际、渣打银行（B&D）、工商银行（包含工银亚洲/工银国际/工银新加坡）、农银国际、交通银行、浦发银行（包含浦发银行香港分行/浦银国际）、上银国际担任联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人，建银国际、中国银行、招商永隆银行、中国民生银行（包含中国民生银行香港分行/民银资本）、中信银行（国际）、兴业银行香港分行、平证证券（香港）、UBS、汇丰、美银证券担任联席牵头经办人及联席账簿管理人。 工银新加坡、民银资本在最后阶段加入了承销团。 据承销商，华泰证券次新债 HuataiSec 2 04/09/2026 (Baa1) 是比较接近的可比债券，国泰君安新交易宣布前，可比债券 bid 在 T5+120bps。 条款概要如下： 发行人：国泰君安控股有限公司（Guotai Junan Holdings Limited，国泰君安证券的间接全资子公司，注册于BVI） 担保人：国泰君安证券股份有限公司（Guotai Junan Securities Co., Ltd.，601211.SH / 2611.HK，“国泰君安证券”或“集团”） 担保人评级：Baa1 Stable / BBB+ Stable (穆迪/标普) 预期发行评级：Baa1 (穆迪) 发行类型：高级无抵押、有担保、固定利率债券 格式：Reg S 币种及规模：5亿美元 期限：5年 发行利差：T5+115bps 票面利率：2%, S/A, 30/360 发行价/发行收益率：99.976 / 2.005% 基准美国国债：T 0 ¾ 03/31/26 基准美国国债价格/收益率：99-15¾ / 0.855% 对冲比率：97% 所得款项用途：现有债务再融资、集团的一般公司用途 细节：USD200K/1K；香港联交所上市；英国法 联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人：国泰君安国际、渣打银行、工商银行（包含工银亚洲/工银国际/工银新加坡）、农银国际、交通银行、浦发银行（包含浦发银行香港分行/浦银国际）、上银国际 联席牵头经办人及联席账簿管理人：建银国际、中国银行、招商永隆银行、中国民生银行（包含中国民生银行香港分行/民银资本）、中信银行（国际）、兴业银行香港分行、平证证券（香港）、UBS、汇丰、美银证券 B＆D：渣打银行 交割日：2021年4月21日（T + 5） 到期日：2026年4月21日 ISIN：XS2333222292 TOE：10:55PM HKT ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。