UPDATE: 禹洲地产6% 2023年美元债增发4亿美元，发行价7.7%，获8.25倍认购

* 更新了book stats。 禹洲地产股份有限公司（Yuzhou Properties Company Limited，1628.HK，穆迪：Ba3 Stable，标普：BB- Negative，惠誉：BB- Stable，联合评级国际：BB Stable，“禹洲地产”或“发行人”）周二（7月2日）增发了现有美元债券Yuzhou 6 10/25/23 (XS1508493498)，初始价（IPG）8.20%区域，最终指导价（FPG）7.70%（the number），发行价7.7% / 93.872 (另加2019年4月25日 - 2019年7月10日的应计利息)，增发规模为4亿美元本金额，募集资金净额（约3.75亿美元）主要用于现有债务再融资、其次用于境内业务发展。 周二下午，FPG发布时，增发债券的订单超33亿美元（包含3亿美元承销商订单），预期增发规模为“美元基准规模”。 此次增发的最终订单量超过33亿美元（来自202个账户，8.25倍认购），投资者地域分布为：亚洲81%、欧洲18%、US Offshore 1%，投资者类型分布为：资管/基金81%、银行/券商10%、私人银行8%、保险公司/公司投资者1%。 SereS的数据显示，增发新交易宣布前，7月1日收盘，增发标的收于94.565 / 7.47% YTM（中间价，剩余期限4.32年）。 现有债券（增发标的）最初定价于2016年10月18日，发行日在2016年10月25日，是一笔Reg S、7NC4（2023年10月25日到期）、2.5亿美元本金额、固定利息6%、高级债券，发行价6% / 100。债券发行人是禹洲地产，附属公司担保人（禹洲地产的若干非中国受限附属公司）提供担保，并以附属公司担保人的所有已发行股份作抵押，债项评级B1 / BB- (穆迪/惠誉)。债券在港交所上市，适用纽约法，最小面值/增量为USD200k/1k。 债券的首个可赎回日在2020年10月25日，该日及其后任意一日，赎回价为103.00（另加应计利息，下同）；2021年10月25日及其后，赎回价为101.50；2022年10月25日及其后，为100.00。 中银国际（B&D）、汇丰银行、摩根大通、禹洲金控担任此次增发的联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人，巴克莱、国泰君安国际、海通国际担任联席牵头经办人及联席账簿管理人。增发债券7月10日 (T+5) 交割，此后，立即与现有债券合并为单一系列（immediately fungible）。 此次增发后，债券本金额增至6.5亿美元。 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。