时代中国控股6NC4美元债定价5.75%，规模3.5亿美元，订单超14.5亿美元

时代中国控股（1233.HK）周四（1月7日）定价Reg S、6年期NC4、3.5亿美元债券Times 5.75 01/14/2027，初始价6.15%区域，最终指导价5.75% # (THE #)，定价5.75% / 本金额的100%。 周四下午，最终指导价发布时，订单超24亿美元 (含2.5亿美元承销商订单)，预期发行规模为“美元基准规模”。 新债的最终订单量超14.5亿美元（含2.5亿美元承销商订单，来自58个账户），投资者地域分布：亚洲 79%、美国离岸地区 15%、欧洲 6%；投资者类型分布：基金管理公司 69%、主权财富基金/官方机构 20%、私人银行/公司投资者 6%、银行 5%。 德意志银行（B&D）、UBS、瑞士信贷、中信里昂证券、国泰君安国际、海通国际、美银证券、中信银行 (国际)、花旗、民银资本、摩根大通、野村、香江金融担任联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人。 香江金融在最后阶段加入了承销团。 条款概要如下： 发行人：时代中国控股有限公司（Times China Holdings Limited，1233.HK，“时代中国控股”） 附属公司担保人：发行人在中国境外注册成立的若干受限附属公司 抵押：以所有初始附属公司担保人的股本作抵押 发行人评级：Ba3 Stable / BB- Stable / BB- Stable (穆迪/标普/惠誉) 预期发行评级：B1 / B+ / BB- (穆迪/标普/惠誉) 发行类型：固定利率、高级票据 格式：Reg S only 规模：3.5亿美元 期限：6年期NC4 发行人赎回选择权：2025年1月14日或之后的任何时间，可以按本金额的102％赎回；2026年1月14日或之后的任何时间，可以按本金额的101％赎回。 交割日：2021年1月14日（T + 5） 到期日：2027年1月14日 发行收益率/发行价：5.75% / 100 票面利率：5.75% S/A 30/360 契约类型：Customary high yield covenant package 所得款项用途：为发行人的若干现有离岸债务再融资 清算系统：Euroclear / Clearstrea 其他细节：香港联交所上市；US$200k/US$1k；纽约法 联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人：德意志银行、UBS、瑞士信贷、中信里昂证券、国泰君安国际、海通国际、美银证券、中信银行 (国际)、花旗、民银资本、摩根大通、野村、香江金融 B＆D：德意志银行 ISIN / COMMON CODE: XS2282068142 / 228206814 TOE 9:38PM HKT ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。