重庆南岸城建3年期美元债，初始价4.700%区域

重庆南岸城建今日（6月29日）发行Reg S、3年期、美元计价、“次基准规模”（Sub Benchmark）、高级无抵押债券，初始价4.700%区域。 作为参考，重庆南岸城建同期限存量债 CQNanAn 4.66 06/04/2024 于6月28日收报 101.88 / 3.97% bid。 中国银行 (包含中国银行/中国银行新加坡分行) 担任独家全球协调人及结算交割行，光银国际、中国建设银行 (亚洲)、中国光大银行香港分行、兴证国际、招银国际、国泰君安国际、海通银行、海通国际、兴业银行香港分行担任联席牵头经办人及联席账簿管理人。 本次发行募集资金用于：再融资将于1年内到期的现有离岸债务。SereS的数据显示，重庆南岸城建有一笔5亿美元债券 CQNanAn 3.625 07/19/2021 将于7月到期；另有一笔3亿美元 CQNanAn 5.88 06/18/2022 也在1年内到期。 此前，重庆南岸城建已在6月3日定价一笔5年期、规模3.5亿美元、高级无抵押债券 CQNanAn 4.56 06/10/2026，未能全部覆盖7月份的5亿美元到期量。因此，本次发行估计将覆盖迫近的再融资缺口。 值得注意的是，公司没有选择在次新债 CQNanAn 4.56 06/10/2026 的基础上增发，而是新发3年期美元债。 本次新发的预期规模是“次基准规模”（Sub Benchmark Size）（中资美元债基准规模一般在3亿美元）。 条款概要如下： 发行人：重庆市南岸区城市建设发展（集团）有限公司（Chongqing Nan’an Urban Construction & Development (Group) Co., Ltd.，“重庆南岸城建”） 发行人评级：BBB negative (标普) / BBB stable (惠誉) 预期发行评级：BBB (标普) 发行类型：高级无抵押、固定利率债券 格式：Reg S 规模: 美元次基准规模（USD Sub Benchmark） 募集资金用途: 再融资将于1年内到期的现有离岸债务 期限: 3年 初始价: 4.700%区域 细节: $200,000/1,000, 新交所上市, 英国法 清算系统: Euroclear/Clearstream 独家全球协调人: 中国银行 (包含中国银行/中国银行新加坡分行) 联席账簿管理人/联席牵头经办人: 光银国际、中国建设银行 (亚洲)、中国光大银行香港分行、兴证国际、招银国际、国泰君安国际、海通银行、海通国际、兴业银行香港分行 B&D: 中国银行 (包含中国银行/中国银行新加坡分行) 交割日: 2021年7月7日 (T+5) 到期日: 2024年7月7日 TIMING: 今日定价 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。