新城控股FutureLandH 6.5 04/21增发2亿美元，增发价7.3%

新城控股集团股份有限公司（Future Land Holdings Co., Ltd.，601155 SH，穆迪：Ba2 Stable，惠誉：BB Stable，简称“新城控股”）周四增发了原有的2021年美元债FutureLandH 6.5 04/23/21，初始价7.625%区域，最终指导价（FPG）7.35% (+/- 5bps)，最终增发利率7.3%，现金价97.937（另加2018年4月23日 - 2018年6月1日的累计利息），增发规模2亿美元。发行价较初始价缩窄32.5bps。 增发宣布前，标的债券bid在97.868 / 7.32%。尽管如此，周四下午，FPG发布时，增发债券的认购额超过19亿美元（包含承销商订单），预期规模“最高2亿美元”。 周五亚洲收盘，新债收于98.5/99，表现良好。 增发债券6月1日交割（settle），此后，即与原有债券合并为单一系列（immediately fungible）。增发后，债券规模增至5亿美元。 原有债券定价于2018年4月18日，是一笔Reg S、3年期NC2（2021年4月23日到期）、年息6.5%（半年付息一次，日计数30/360）、有担保、高级债券，初始发行价6.8% / 99.198，初始规模3亿美元；由New Metro Global Ltd发行，母公司担保人是新城控股，债券评级Ba2 / BB（穆迪/惠誉），与母公司担保人主体评级一致。债券在新交所上市，适用纽约法律。 此次增发募集资金用于：境内房地产项目开发，偿还若干现有债务。 此次增发的联席全球协调人、联席牵头经办人和联席簿记人是：海通国际（B&D）、中国银行、光银国际、中信银行（国际）、中国光大银行香港分行、招银国际、新城晋峰证券有限公司（Future Land Resources Securities Ltd.）、国泰君安国际。 ©️ 未经许可，禁止转载、摘编及建立镜像等任何使用。