百度定价5.5年和10年期可持续发展美元债，规模合计10亿美元

百度周三（8月18日）定价两种期限的SEC-Registered、合计10亿美元本金额、高级无抵押、可持续发展债券，其中： 5.5年期、3亿美元债券 Baidu 1.625 02/23/2027，初始价T5 + 115bps区域，发行价T5 + 83bps / 99.953 / 1.634%； 10年期、7亿美元债券 Baidu 2.375 08/23/2031，初始价T10 + 150bps区域，发行价T10 + 113bps / 99.523 / 2.429%。 本次发行用尽了百度现有的10亿美元发改委外债额度；这也是百度首次ESG美元债券发行。 百度拟根据可持续融资框架将可持续票据的所得款项净额等额款项用于集团一项或多项新的或现有的合资格项目的整体或部分融资或再融资，合资格项目涉及：绿色建筑、能源效益、清洁运输、可再生能源、污染防控、可得到必需的服务 (医疗)。高盛 (亚洲) 担任独家可持续发展结构顾问。可持续融资框架已获独立顾问 Sustainalytics 出具“第二方意见”。 高盛 (亚洲) (B&D)、美银证券、摩根大通、中金公司担任联席账簿管理人，交银国际担任副经办人（Co-Manager）。 中金公司和交银国际在最后阶段加入承销团。 作为参考，百度存量债中，截至8月17日收盘，Baidu 1.72 04/09/2026 Z利差在 75 bid，Baidu 2.375 10/09/2030 Z利差在 110 bid。 周四（8月19日）早盘，5.5年期新债报T+75/73 (发行价T+83)，10年期报T+115/113 (发行价T+113)。 条款概要如下： 发行人: 百度集团股份有限公司（Baidu, Inc.，NASDAQ: BIDU / 9888.HK，简称“百度”） 发行人评级: A3 Stable / A Stable (穆迪/惠誉) 预期发行评级: A3 / A (穆迪/惠誉) 格式: SEC Registered 发行类型: 美元计价、固定利息、高级无抵押票据 规模: 3亿美元 | 7亿美元 期限: 5.5年 | 10年 票面利率：1.625% | 2.375% 发行价：99.953% | 99.523% 发行收益率：1.634% | 2.429% 发行利差：T5 + 83bps | T10 + 113bps 基准美国国债：T 0.625% 07/31/2026 | T 1.250% 08/15/2031 基准美国国债价格/收益率：99-042 / 0.804% | 99-17+ / 1.299% 定价日/交易日：2021年8月18日 交割日: 2021年8月23日 (T+3) 到期日：2027年2月23日 | 2031年8月23日 募集资金用途: 一般公司用途，包括偿还若干现有债务；集团拟根据框架将可持续票据的所得款项净额等额款项用于集团一项或多项新的或现有的合资格项目的整体或部分融资或再融资，合资格项目涉及：绿色建筑、能源效益、清洁运输、可再生能源、污染防控、可得到必需的服务 (医疗)。 选择性赎回: Make-Whole Call (T+15bps) ; 1-month par call | Make-Whole Call (T+20bps); 3-month par call 投资者回售权: 触发事件发生后，投资者可以按本金额的101%回售（Put） 最小面值/增量: $200,000 x $1,000 适用法律: 纽约法 上市: 港交所 联席账簿管理人: 高盛 (亚洲) (B&D)、美银证券、摩根大通、中金公司 副经办人（Co-Manager）：交银国际 独家可持续发展结构顾问: 高盛 (亚洲) ISIN: US056752AV05 | US056752AU22 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。