绿地集团363天美元债定价4%，获9亿美元认购额

绿地控股集团有限公司（Greenland Holding Group Company Limited，Ba1 / BB / BB，简称“绿地集团”）周四定价近期第二笔短期限（1年以内）美元债券：5亿美元的Greenland Holding Group 4% 06/20/18，这笔RegS、无评级、363天期限、高级无抵押债券定价在4%（初始价4.25%区域）。 此次发行获约9亿美元认购额。最终发行的5亿美元债券中，亚洲投资者获配95%份额；投资者类型分布上，私人银行获配66%，基金/资管获配28%。 周五首个交易日，截至亚洲收盘，Greenland Holding Group 4% 06/20/18收于发行价附近，基本没涨没跌（现金发行价100）。 作为发行人30亿美元有担保中票计划的一部分，债券由Greenland Global Investment Limited发行，绿地集团提供担保，所筹资金用于境外债务再融资，以及用作境外营运资本。 中银国际（B&D）、海通国际、摩根大通担任此次发行的联席全球协调人、联席牵头经办人、联席簿记人。 绿地集团的控股子公司、香港上市的绿地香港（337 HK）本周五举行投资者会议，依市场情况而定，有可能在近期发行RegS美元债券。 5月中旬起，路透社等媒体报道，发改委已经基本暂停（virtually stopped）发放新的房地产美元债发行额度，也是从5月中旬起，开始陆续有房地产企业发行无需事前登记备案的一年以内短期限美元债券，如下图： 可以看到，过去一个月发行的5笔短期限房地产美元债总额已经达到14.2亿美元，上述的绿地香港拟发行RegS美元债，虽然期限尚未明确，但也不排除“1年以内”的可能性。 随着1年以内短期限美元债在近期集中发行，最近市场上也有rumor传出，监管机构据称正在考虑修订外债管理办法，对1年以内外债增加事前备案的要求，不过这种说法目前为止并未得到官方证实。如果该传闻属实，在政策“漏洞”被修补之前，相信还会有房地产企业（特别是有境外债务再融资需求的房企）考虑此类短期限美元债的发行。 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。