方圆地产就7月27日到期美元债券发起交换要约，最低接纳金额3.01亿美元

8月2日消息，广州市方圆房地产发展有限公司（“方圆地产”）公告，针对存量美元债券 GZFineland 13.6 07/27/2023 (XS2280435673) 发起交换要约，要约的最低接纳金额为301,000,000美元（即存量本金额的70%），最低接纳金额可调整。 交换代价为（现有票据本金额每1,000美元而言）：(A) 本金总额1,000美元的新票据；(B) 2美元现金作为奖励费；和 (C) 资本化利息。 新票据将为方圆地产发行的美元计价高级票据，年利率6.75%，每半年支付一次。新票据的利息按以下方式支付：(1) 原发行日至第6个月末期间，70%利息应资本化并添加到新票据本金中、30%利息应以现金支付；(2) 第6个月末到第12个月末期间，40%利息应资本化并添加到本金中、60%利息应以现金支付；(3) 第12个月末至债券到期日，利息100%以现金支付。 新票据将包含强制赎回条款，赎回日分别在发行后第18个月末、第24个月末、第30个月末，赎回规模分别为新票据初始本金额的2%、2%、3%，赎回价为本金额的100%（另加应计利息）。出售特定资产后，也将触发强制赎回条款；特定资产包括荔湾鹤洞村项目、番禺洛浦街沙溪村项目（分别由方圆地产间接持有70%、40%权益）。 新票据不上市。 除国家发改委批准条件（NDRC Approval Conditions）不可豁免外，公司可自行决定修改或豁免交换要约的若干先决条件。 要约旨在改善公司债务结构、延长债务到期日、加强资产负债表、改善现金流管理。公司不会从交换要约中获得任何现金款项，交换要约中有效提交并获接纳的现有票据将被注销。 公司已委任中信银行（国际）为交换要约的交易经理，并委任 D.F. King 为信息和交换代理。 【时间表】 2023年8月2日：要约开始 2023年8月18日下午4:00（伦敦时间）：要约届满 2023年8月21日，或要约届满日期后尽快：宣布结果 2023年8月24日前后：结算日 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。