赣州发展首笔3年期美元债定价4.50%，规模3亿美元

赣州发展投资控股集团有限责任公司（简称“赣州发展”）本周四（4月7日）定价一笔Reg S、3年期、3亿美元、高级无抵押债券 GZDev 4.5 04/14/2025，初始价4.80%区域，最终指导价4.50% (THE #)，发行价4.50% / 100。 这是赣州发展首发美元计价债券。 周四下午，最终指导价发布时，新债的订单超6.8亿美元（含5.2亿美元承销商订单），预期发行规模“待定”。 定价方面，作为参考，株洲城发集团3月24日定价的 ZZCity 4.6 03/29/2025 (Baa3/-/BBB-) 4月7日 bid 在 4.75%，同期，衢州国资2月23日定价的 QZSCapital 3 03/02/2025 (-/-/BBB-) bid 在 4.31%。 中金公司、中信建投国际（B&D）担任联席全球协调人，华夏银行香港分行、光银国际、兴业银行香港分行、信银投资、申万宏源香港、中国银行、建银国际、中信里昂证券、民银资本、华泰国际担任联席牵头经办人及联席账簿管理人。 交通银行、光证国际、国泰君安国际、澳门国际银行在最后阶段移出承销团（此前担任联席牵头经办人及联席账簿管理人）。 债券拟由赣州发展直接发行，预期发行评级 Baa3 / BBB-（穆迪/惠誉），与发行人主体评级一致。 惠誉的资料显示，赣州发展是一家成立于2008年12月的国有有限责任公司，承担着赣州市综合城市运营商的职能，其业务包括城市基础设施建设、收费公路运营及金融服务。 条款概要如下： 发行人: 赣州发展投资控股集团有限责任公司（Ganzhou Development Investment Holding Group Co., Ltd.，“赣州发展”） 发行人评级: Baa3 Stable / BBB- Stable（穆迪/惠誉） 预期发行评级: Baa3 / BBB-（穆迪/惠誉） 发行类型: 固定利息、高级无抵押 格式: Reg S only (Cat 1) 发行规模: 3亿美元 发行收益率: 4.50% 发行价格: 100% 票面利率: 4.50%, S/A, 30/360 期限: 3年 定价日: 2022年4月7日 交割日: 2022年4月14日 (T+5) 到期日: 2025年4月14日 募集资金用途: 项目投资、补充营运资金 控制权变动回售: 101% Put 最小面值/增量: US$200k/US$1k 适用法律: 英国法 上市: 新交所 清算系统: Euroclear / Clearstream ISIN/COMMON CODE: XS2466368003 / 246636800 联席全球协调人: 中金公司、中信建投国际 联席牵头经办人及联席账簿管理人: 华夏银行香港分行、光银国际、兴业银行香港分行、信银投资、申万宏源香港、中国银行、建银国际、中信里昂证券、民银资本、华泰国际 B&D: 中信建投国际 TOE: 9:55 PM 香港时间 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。