金轮天地美元债重组支持协议获约80%参与度，跨过75%门槛

金轮天地（1232.HK，“公司”）12月31日宣布，截至公告日，美元债重组支持协议（Restructuring Support Agreement, RSA）已获所有三个系列现有票据存量本金总额大约80%的现有票据持有人正式签署或正式加入，超过开曼计划规定的75%价值门槛，将使公司能够根据开曼计划对现有票据到期日进行延期。 公司已就美元债券重组委聘国泰君安国际及安迈融资顾问有限公司为联席财务顾问，以及委聘Linklaters为法律顾问。 公司及其顾问正与尚未签署或加入重组支持协议的若干其余现有票据持有人进行协商，他们已表示愿意支持建议重组事项，但由于节假日导致的实际困难而未能及时提交指示。公司对将有更多现有票据持有人可能加入重组支持协议充满信心。 公司现正努力就尽早实施开曼计划向开曼法院做出必要申请。 作为实施建议重组事项的一部分，公司有意注销现有票据并发行新票据。同时，公司决定不再支付现有票据下的某些款项，包括： - GoldenWheel 14.25 01/09/2023 项下的认沽期权：即使已行使认沽期权未遭撤回，公司仍决定不购回任何 GoldenWheel 14.25 01/09/2023。 - 不支付 GoldenWheel 12.95 03/14/2022 及 GoldenWheel 16 07/11/2023 项下的利息付款 上述未偿还款项可能会有导致集团若干未偿还债务（包括现有票据项下的未偿还债务）之加速到期的风险。尽管如此，公司相信，现有票据持有人对建议重组事项的支持及银行债权人的意向将有助缓解公司可能面临的还款压力。尤其是，公司留意到，根据重组支持协议第6.1.3条，已签署或加入重组支持协议的现有票据持有人已同意：（i）不采取、开展或继续任何强制实施行动;（ii）不指示或鼓励任何人采取任何强制实施行动;（iii）不投票或允许其委任的任何代表投票赞成任何强制实施行动；及（iv）如果该强制实施行动将延迟计划生效日期，干扰重组事项及/或开曼计划或其拟进行交易，投票或指示其委任的任何代表投票反对任何建议采取强制实施行动。 金轮天地是在12月21日公布三笔存量美元债券的重组支持协议，公司彼时宣布，现有票据未偿还本金总额约60%的持有人已正式签署重组支持协议。现有票据包括： - 121,506,000美元的 GoldenWheel 12.95 03/14/2022 - 178,495,000美元的 GoldenWheel 14.25 01/09/2023（2022年1月10日可回售，回售价100） - 144,999,000美元的 GoldenWheel 16 07/11/2023（利息已逾期，尚在宽限期内） 建议重组将透过开曼群岛计划安排（“开曼计划”）实现，公司拟将现有票据置换为新发行的高级有抵押票据。新票据将由金轮天地直接发行，期限为3年，年利率为10.0%（每半年期末以现金支付），本金额将等于：现有票据未偿还本金总额4.45亿美元 + 截至重组生效日的累计利息，共计约4.93433亿美元（“初始发行金额”）。也就是说，旧票据的本金按1:1置换为3年期新票据，旧票据的应计利息也置换为等本金额的新票据。 新票据的担保及抵押条款与现有票据一致，此外，新票据还提供了额外增信、以及分期还款安排（详见2021-12-21报道）。 根据重组支持协议的条款，公司应支付或促使支付以下重组支持协议费用： （a）向每名提早合资格债权人支付提早重组支持协议费用，金额相等于其提早合资格限制性票据债务的本金总额的0.4%；及 （b）向每名一般合资格债权人支付一般重组支持协议费用，金额相等于其一般合资格限制性票据债务的本金总额的0.1%。 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。