昆明交投366天美元债定价7%，规模1.1亿美元

昆明交投周四（6月16日）定价Reg S、无评级、366天、1.1亿美元、固定利息、高级无抵押债券 KMTraffic 7 06/22/2023，初始价7%区域，最终指导价7% (the #)，发行价7% / 100。 农银国际（B&D）担任牵头全球协调人，兴业银行香港分行担任联席全球协调人，农银国际、兴业银行香港分行、东兴证券 (香港)、国泰君安国际、光银国际、民银资本、中州国际、申万宏源香港、平证证券 (香港) 担任联席牵头经办人及联席账簿管理人。 中信里昂证券、复星恒利证券、广发证券、浦银国际在最后阶段移出承销团（IPG宣布时作为联席账簿管理人）。 本次发行募集资金用于为发行人在境外发行的债券的存量本金再融资。SereS的数据显示，昆明交投现有一笔3亿美元债券 KMTraffic 6.2 06/27/2022 即将到期。 承销团给出的可比名字都是云南国企，其中，昆明轨交2.5年期 (Baa1/-/BBB+) 6月16日 bid 在 4.576% / 98.43，云南能投2.8年期 (-/-/BBB-) bid 在 5.87% / 98.52，云投集团2.7年期 (-/-/-) bid 在 7.029% / 98.71。 新债将在发行人的20亿美元中期票据计划下提取发行。中票计划的发行人法律顾问是亚司特香港（英国法）、北京大成律师事务所（昆明）（中国法），交易商法律顾问是安理（英国法）、君合（中国法）。 条款概要如下： 发行人: 昆明市交通投资有限责任公司（Kunming Traffic Investment Co., Ltd.，“昆明交投”） 预期发行评级: 无评级 格式: Regulation S (Category 1) 发行类型: 高级无抵押、固定利息票据，根据发行人的20亿美元中期票据计划提取 发行规模: 1.1亿美元 期限: 366天 票面利率: 7.00%, 30/360, S/A 发行收益率: 7.00% 发行价格: 100.00% 定价日: 2022年6月16日 交割日: 2022年6月21日 (T+3) 到期日: 2023年6月22日 募集资金用途: 为发行人在境外发行的债券的存量本金再融资 控制权变动回售: Put 101% 最小面值/增量: US$200k/1k 适用法律: 英国法 上市: 港交所 清算系统: Euroclear / Clearstream 牵头全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人: 农银国际 联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人: 兴业银行香港分行 联席牵头经办人及联席账簿管理人: 东兴证券 (香港)、国泰君安国际、光银国际、民银资本、中州国际、申万宏源香港、平证证券 (香港) B&D: 农银国际 Common Code/ ISIN: 248479949/ XS2484799494 TOE: 21:17PM 香港时间 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。