瑞信美元AT1，IPT 7.5%区域

瑞信（Credit Suisse Group AG，Baa2 /BBB+ /A-）正在发行RegS only、永续NC5.5（第一个可赎回日在2022年7月29日）、美元计价、固定利息（可重置）、基准规模、预期评级BB-/BB（标普/惠誉）、AT1 CoCo债，初始指导价定在7.5%区域。 这笔AT1新债的损失承担方式为“强制转为普通股”，触发门槛为发行人的Transitional CET1 Ratio低于7%，并包含“票息取消且不可累计”条款（受Dividend Stopper限制）；此外，和大多数AT1 CoCo一样，当监管机构（FINMA）认为，除非将这笔AT1转股，否则发行人将无法持续经营（Non-viability）时，或者，除非获得来自公共部门的外部支持，否则发行人将无法持续经营或破产时，这笔债券将被强制转为普通股。 瑞信担任此次发行的独家簿记行。 ©️ 未经许可，禁止转载、摘编及建立镜像等任何使用。