中石化集团定价3种期限的144A/REGS美元债，规模合计30亿美元，订单超90亿美元

中石化集团美国时间周二（1月5日）定价Reg S/144A、3种期限、本金额合计30亿美元债券，其中： 5年期、11.5亿美元债券Sinopec 1.45 01/08/2026，初始价T + 145区域，最终指导价T + 110-115 (WPIR)，发行价T + 110； 10年期、12亿美元债券Sinopec 2.3 01/08/2031，初始价T + 170区域，最终指导价T + 140 (#)，发行价T + 140； 30年期、6.5亿美元债券Sinopec 3.1 01/08/2051，初始价T + 180区域，最终指导价3.1% (#)，发行价T + 138 / 3.10% yield。 香港时间周二晚间，三笔新债的订单合计超过100亿美元（包含37.03亿美元承销商订单）。 新债的最终订单量合计超过90亿美元（包含37.03亿美元承销商订单），具体如下： 5年期新债 - 订单超51亿美元（含26.09亿美元承销商订单，来自145个账户），投资者地域分布为：亚洲61%、美国22%、EMEA 17%；投资者类型分布为：银行51%、基金28%、保险公司/央行19%、私人银行/其他2%； 10年期新债 - 订单超26亿美元（含8.51亿美元承销商订单，来自141个账户），投资者地域分布为：亚洲74%、美国17%、EMEA 9%，投资者类型分布为：银行45%、基金43%、保险公司/央行11%、私人银行/其他1%. 30年期新债 - 订单超13亿美元（含2.43亿美元承销商订单，来自74个账户），投资者地域分布为：亚洲62%、美国32%、EMEA 6%，投资者类型分布为：保险公司/央行45%、基金39%、私人银行/其他10%、银行6%。 花旗、高盛（亚洲）、摩根大通、中国银行、中国建设银行、工银国际、美银证券、法兴银行担任联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人，中国农业银行香港分行、交通银行、招商证券（香港）、民银资本、星展银行、摩根士丹利、UBS担任联席牵头经办人及联席账簿管理人。 条款概要如下： 发行人：Sinopec Group Overseas Development (2018) Limited 担保人：中国石油化工集团公司（China Petrochemical Corporation，“中石化集团”） 担保人评级：A1 Stable / A+ Stable (穆迪/标普) 预期发行评级：A1 / A+ (穆迪/标普) 发行类型：高级无抵押、固定利率债券 格式：144A / Reg S 期限：5年 丨 10年 丨 30年 发行规模：11.5亿美元 丨 12亿美元 丨 6.5亿美元 发行利差：T+110 丨 T+140 丨 T+138 发行收益率：1.478% 丨 2.358% 丨 3.10% 发行价：99.866 丨 99.486 丨 100.000 票面利率 (S/A, 30/360)：1.45% 丨 2.30% 丨 3.10% 基准美国国债：T 0 ⅜ 12/31/25 丨 T 0 ⅞ 11/15/30 丨 T 1 ⅜ 08/15/50 基准美国国债价格：99-31+ 丨 99-07 丨 92-00+ 基准美国国债收益率：0.378% 丨 0.958% 丨 1.720% Hedge Ratio：97% 丨 95% 丨 88% 到期日：2026年1月8日 丨 2031年1月8日 丨 2051年1月8日 交割日：2021年1月8日 发行人赎回选择权：Make-Whole Call; 1-Month Par Call (5年期); 3-Month Par Call (10年期); 6-Month Par Call (30年期) Makewhole Spread：20bps 丨 25bps 丨 25bps 细节：US$200k/1k；港交所上市；纽约法 所得款项用途：现有债务再融资、一般公司用途 联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人：花旗、高盛（亚洲）、摩根大通、中国银行、中国建设银行、工银国际、美银证券、法兴银行 联席牵头经办人及联席账簿管理人：中国农业银行香港分行、交通银行、招商证券（香港）、民银资本、星展银行、摩根士丹利、UBS B&D：高盛（亚洲）（5年和30年期）、花旗（10年期） TOE: 2:10PM EST RegS ISIN: USG82016AR01 丨 USG82016AS83 丨 USG82016AT66 144A ISIN: US82939GAR92 丨 US82939GAS75 丨 US82939GAT58 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。