纯信用发行失败后，长兴城投成功发行2亿人民币增信自贸债（南京银行杭州分行提供SBLC）

长兴城市建设投资集团有限公司（“长兴城投”）5月15日完成发行一笔 Reg S、无评级、3年期、2亿人民币、高级无抵押、SBLC信用增强、自贸区离岸债 CXUrban 3.75 05/15/2026。 债券是在5月10日定价、5月15日交割，发行价为本金额的100%、发行收益率3.75%。 鼎鑫 (证券) 有限公司担任独家全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人，国泰君安国际、浦发银行香港分行、兴业银行香港分行、光银国际、信银投资担任联席牵头经办人及联席账簿管理人。 发行人法律顾问是金杜（英国法）、六和律师事务所（中国法），承销商法律顾问是德恒律师事务所 (香港) 有限法律责任合伙（英国法）、浙江浙杭律师事务所（中国法），信托人法律顾问是德恒律师事务所 (香港) 有限法律责任合伙（英国法）。发行人审计师是容诚会计师事务所（特殊普通合伙）。 此前，长兴城投曾在3月份试图以自身信用、无增信发行一笔3年期人民币自贸债，初始价宣布在4.99%区域，但最终推迟/取消发行。该交易同样由鼎鑫 (证券) 有限公司牵头承销（担任独家全球协调人），这笔取消发行的交易 CCDC Code 也是 G238019，与本次定价的SBLC新债相同。 条款概要如下： 发行人：长兴城市建设投资集团有限公司（Changxing Urban Construction Investment Group Co., Ltd.，“长兴城投”） SBLC提供人：南京银行杭州分行（Bank of Nanjing, Hangzhou Branch） 预期发行评级：无评级 格式：Reg S only，自贸区离岸债 发行类型：高级无抵押、固定利率、信用增强债券 发行规模：2亿人民币 期限：3年 票面利率：3.75%，半年付息一次 发行价格: 100.0% 发行收益率：3.75% 定价日：2023年5月10日 交割日：2023年5月15日 到期日：2026年5月15日 控制权变动回售：Put at 100% 募集资金用途：发行人拟将本次发行所得款项净额用于投资集团的境内建设项目及补充营运资金。 最小面值/增量：CNY1,000,000 / CNY10,000 适用法律：英国法 上市：澳门金交所 独家全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人：鼎鑫 (证券) 有限公司 联席牵头经办人及联席账簿管理人：国泰君安国际、浦发银行香港分行、兴业银行香港分行、光银国际、信银投资 清算系统：中央国债登记结算有限责任公司 (“CCDC”) CCDC Code：G238019 信托人：中国建设银行（亚洲）股份有限公司 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。