融信中国8.75% 2022年美元债增发2.35亿美元，发行价9%

融信中国控股有限公司（Ronshine China Holdings Limited，穆迪：B1 Stable，标普：B Positive，惠誉：B+ Stable，3301.HK，简称“融信中国”或“发行人”）上周四（6月6日）增发了原有美元债券Ronshine 8.75 10/25/22（XS1976760782），增发初始价（IPG）9.25%区域，最终指导价9.00% (the number)，发行价9% / 99.268（另加2019年4月25日 - 6月13日的累计利息），增发规模为2.35亿美元本金额，募集资金用于若干现有债务再融资。 作为参考，SereS的数据显示，增发标的6月5日收盘bid在99.3 / 9% yield。 周四下午，最终指导价发布时，增发债券的订单超10亿美元（包含7.05亿美元承销商订单）。 美银美林（B&D）、巴克莱、光银国际、中金公司、中信里昂证券、德意志银行、国泰君安国际、海通国际、中民证券（香港）有限公司（CM Securities (Hongkong) Company Limited）担任此次增发的联席全球协调人、联席账簿管理人及联席牵头经办人。增发债券6月13日 (T+4) 交割，此后，立即与原有债券合并及构成单一系列（immediately fungible）。 原有债券（增发标的）定价于2019年4月17日，是一笔Reg S、3.5年期NC2（2022年10月25日到期，当前剩余期限3.39年）、2亿美元本金额、票息8.75%、高级债券，发行价8.75% / 100，获11倍认购；债券由融信中国直接发行，附属公司担保人（融信中国的若干非中国受限附属公司）提供担保，并以若干附属公司担保人的股份作抵押，债项评级B2 (穆迪) / B+ (惠誉)。债券包含发行人赎回选择权（Issuer Call Option）：2021年4月25日及其后，发行人可以按本金额的102.5%（另加应计利息）赎回全部或部分债券。债券在新交所上市，适用纽约法，最小面值/增量为US$200k/US$1k。 此次增发后，Ronshine 8.75 10/25/22的本金额增至4.35亿美元。 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。