建业地产提高向关联方提供担保的收费，并向关联方提取5000万美元借款用于存量美元债的偿付

建业地产（832.HK）4月9日公告，就此前建业地产向关联方嘉耀所发行的2.03亿美元债券提供之担保、以及嘉耀向建业地产提供之反担保和融资协议，相关方已就交易之条款作出修订。 嘉耀乃由建业地产主席胡葆森间接全资拥有及控制，隶属于筑友智造。2019年7月，胡葆森从中民投手中完成收购中民筑友，并将其更名为筑友智造。 具体修订如下： 1. 担保费：发行人（嘉耀）须按年向建业地产（担保人）支付的担保费将增加至相等于债券本金总额的1.50%（修订前为1%）。 2. 信贷融资：根据交易条款，嘉耀将向建业地产授出金额合共最多2.03亿美元的循环信贷额度，现时包括: (1) 5000万美元将由嘉耀于完成后3个营业日内转让予建业地产；及 (2) 余下1.53亿美元可由建业地产提取，惟受若干条款规限。 建业地产目前预期将该5000万美元用于部分偿还建业地产于2020年10月到期的已发行优先票据CCRE 6.875 10/23/2020。 此前，建业地产在2020年2月13日披露，建业地产及其附属公司拟向嘉耀拟发行的2.03亿美元、票面利率6.875%、2021年到期（期限为364日）、美元债券提供担保，同时，嘉耀将向建业地产提供反担保（Counter Indemnity）并向建业地产授出2.03亿美元的循环信贷融资。该票据的认购方为中国平安保险海外 (控股) 有限公司。 该交易宣布后，穆迪曾在2月14日表示，交易将给建业地产带来负面信用影响，因为将增加建业地产的或有负债、略微弱化其信用指标，与此同时，该关联方交易引起对建业地产公司治理标准和资金外漏的担忧。不过，该交易不会导致建业地产的信用质量显著弱化，因其规模不大。 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。