广州富力地产3NC2美元债定价8.875%，规模2亿美元

广州富力地产股份有限公司（Guangzhou R&F Properties Co., Ltd.，2777 HK，穆迪：Ba3，标普：B+，惠誉：BB-，简称“富力地产”）周三定价Reg S、“担保 + 维好”信用结构、3年期NC2、本金额2亿美元、票面利率8.875%、高级债券R&F 8.875 09/27/21，最终指导价（FPG）9%区域（+/-12.5bps WPIR），发行价8.875% / 100。 周四亚洲收盘，新债收于100.4/100.625，表现良好。 债券发行人是怡略有限公司（Easy Tactic Limited），担保人包括：富力地产（香港）有限公司（R&F Properties (HK) Company Limited，简称“富力香港”）以及富力地产的若干境外附属公司，维好及股权购买承诺（EIPU）提供人是富力地产；此外，公司将以发行人和富力香港若干附属公司的股份作抵押，并设立美元利息储备账户（US dollar interest reserve account）。 债券预期评级BB-（惠誉），募集资金主要用于离岸再融资，发行后，在新交所上市，适用英国法，最小面值/增量为USD200k/1k。 2020年9月27日或之后任何时间，发行人可按本金额104.4375%之赎回价（另加应计利息）全部或部分赎回票据。 债券包含Change of Control Put（at 101%）。 高盛（亚洲）有限责任公司（B&D）、中信里昂证券担任联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人。 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。