微博（NASDAQ: WB）5年期SEC-Registered美元债，初始价T+195区域

Weibo Corporation（简称“微博”，NASDAQ: WB，穆迪：Baa1 stable，标普：BBB stable）今日发行SEC-Registered、5年期、美元基准规模、高级债券，初始价（IPG）T5 + 195bps区域。 债券拟由Weibo Corporation直接发行，募集资金用于一般公司用途，债券预期评级Baa1 / BBB（穆迪/标普）。 高盛（亚洲）担任独家簿记人，汇丰、工银亚洲担任Co-managers。债券预计纽约时间周三定价。 “未来两年微博将保持其在中国社交媒体市场的领先地位（2019年3月底月活跃用户为4.65亿），并维持稳健的增长以及很低的债务杠杆。但微博的业务缺乏多样性，且在线广告的竞争激烈，这弱化了上述优势。”标普表示：“我们认为微博是新浪集团的核心子公司。微博贡献了新浪的绝大部分收入和利润，是母公司最重要的资产。我们预计未来12-24个月微博将继续贡献新浪约100%的并表息税折旧及摊销前利润（EBITDA）。新浪还有门户广告和金融科技业务，但上述业务的利润贡献很低。” 截至2019年3月31日，新浪持有微博45.2%的股份和71.2%的投票权。 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。