重庆南岸城建4.98% 2025年美元债增发4000万美元，增发价5.2% / 99.407

重庆南岸城建周二（5月31日）增发了原有美元债券 CQNanAn 4.98 05/06/2025，增发初始价5.5%区域，最终指导价5.2% (#)，最终定价5.2% / 99.407（另加应计利息），增发规模为4000万美元。 作为参考，SereS的数据显示，增发标的债券5月30日收盘 bid 在 99.625 / 5.12%；增发新交易宣布后，5月31日早盘跌 20c 到 99.44 / 5.19% bid。 申万宏源香港 (B&D) 担任增发的独家全球协调人，申万宏源香港、中信建投国际、兴证国际、国泰君安国际、兴业银行香港分行、交银国际担任联席牵头经办人及联席账簿管理人。 交银国际在最后阶段加入承销团，中信里昂证券、招银国际、东方证券 (香港)、浦发银行香港分行、中汇国际证券在最后阶段移出承销团（IPG宣布时担任联席账簿管理人）。 原有债券最初定价于2022年4月28日、发行于5月6日，本金额2.6亿美元，发行价5% / 99.945。 首发和本次增发募集资金皆用于：再融资集团2022年6月到期的离岸债务。SereS的资料显示，重庆南岸城建有一笔3亿美元债券 CQNanAn 5.88 06/18/2022 将于6月到期。可以看到，首发2.6亿美元、增发4000万美元后，已全额覆盖6月到期存量债的到期本金。 条款概要如下： 发行人: 重庆市南岸区城市建设发展（集团）有限公司（Chongqing Nan’an Urban Construction & Development (Group) Co., Ltd.，“重庆南岸城建”） 发行人评级: BBB Stable（惠誉） 预期发行评级: BBB（惠誉） 发行格式: Regulation S Only (Category 1) 发行类型: 固定利息、高级无抵押债券，在原有债券的基础上增发 增发规模: 4000万美元 原有债券: 2022年5月6日发行的2.6亿美元债券 CQNanAn 4.98 05/06/2025 (ISIN: XS2451515279) 增发收益率: 5.2%，另加2022年5月6日 - 6月6日的累计利息 增发价格: 99.407 增发债券交割日: 2022年6月6日 (T+3) 到期日: 2025年5月6日 合并: 增发债券立即与原有债券合并 募集资金用途: 再融资集团2022年6月到期的离岸债务 控制权变动回售: Put 101% 最小面值/增量: US$200,000 / US$1,000 上市: 新交所 清算系统: Euroclear & Clearstream 适用法律: 英国法 独家全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人: 申万宏源香港 (B&D) 联席牵头经办人及联席账簿管理人: 申万宏源香港、中信建投国际、兴证国际、国泰君安国际、兴业银行香港分行、交银国际 TOE: 9:40 PM 香港时间 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。