瑞安房地产开始美元债交换及收购要约

瑞安房地产有限公司（Shui On Land Limited，272.HK，“瑞安房地产”或“公司”）今日宣布了针对2笔存量美元债的交换及/或现金收购要约（受限于最高接纳金额）。2笔债券是：5亿美元的ShuiOn 5.7 02/06/2021，以及，5亿美元的ShuiOn 6.25 11/28/2021。2笔债券皆由Shui On Development (Holding) Limited发行，瑞安房地产提供担保。 UBS担任独家交易经理，Morrow Sodali Ltd担任资料、交换及收购代理。 瑞安房地产同期（今日早间）宣布了美元债新交易：拟议的基准规模、美元计价、无评级、2025年到期（5NC3）、高级无抵押债券（额外新票据 [New Money] ），初始价5.875%区域，预计今日定价。 额外新票据募集资金用于： (i) 支付根据交换及收购要约应付代价之现金部分（包括但不限于，任何溢价、应计利息或零碎金额）；(ii) 支付有关交换及收购要约之任何其他开支；及 (iii) 如有余款，偿还现有债项及一般公司用途。 美元债交换/收购要约条款 交换及收购代价（按每1,000美元本金额计）： - ShuiOn 5.7 02/06/2021 (ISIN: XS1556042809) 交换代价为：1,000美元本金额的新票据、另加应计利息、另加代替新票据零碎金额的现金、另加19.50美元现金之交换溢价；现金收购代价为1,019.50美元、另加应计利息； - ShuiOn 6.25 11/28/2021 (ISIN: XS1953937536) 交换代价为：1,000美元本金额的新票据、另加应计利息、另加代替新票据零碎金额的现金、另加33.40美元现金之交换溢价；现金收购代价为1,033.40美元、另加应计利息。 交换要约新票据：2025年到期（5NC3）、高级无抵押、美元计价债券 最高接纳金额：4亿美元（可调整），如果透过收购/交换要约有效提交的现有票据本金额超过最高接纳金额，公司将按比例接纳。 要约目的：将公司部分2021年到期债务的到期日延后（债券购回/换回后将予注销） 要约先决条件（不限于）：倘额外新票据并无交割，则交换要约及收购要约将终止；倘“交换要约新票据 + 额外新票据”本金总额少于3亿美元，则交换要约及收购要约将终止。 要约时间表（所有时间均为伦敦时间） 开始日：2020年2月20日 额外新票据定价、公布新票据定价细节：不迟于要约截止日 截止日：2020年2月28日下午4:00 宣布交换及收购要约结果（包括最高接纳金额及按比例分配细节 [如有] ）：2020年3月2日 交换及收购要约结算日：预计在2020年3月3日 新票据于新交所上市：预计在2020年3月4日 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。