信达香港定价首笔AMC自贸债，规模15亿人民币

中国信达（香港）控股有限公司（简称“信达香港”）本周四（5月18日）定价一笔 Reg S、无评级、3年期、15亿人民币、高级无抵押、有担保、自贸区离岸债 CindaHK 3.7 05/23/2026，初始价4.05%区域，最终指导价3.70% (#)，Launched Yield 3.70%，发行价3.70% / 100.00。 周四下午，最终指导价发布时，新债的峰值订单超23亿人民币 (含20.9亿人民币承销商订单)。 这是来自不良资产管理公司（AMC）板块的首笔自贸区离岸债。债券由BVI子公司发行、信达香港提供无条件及不可撤销担保，募集资金用于偿还现有离岸债务。 农银国际、交通银行（包含交通银行/交银国际）、中银国际、中国建设银行（包含建银国际/建银亚洲）、信达国际担任联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人，中信银行 (国际)、中国光大银行香港分行、中国银河国际、兴证国际、中国民生银行（包含中国民生银行香港分行/民银资本）、信银投资、华夏银行香港分行、兴业银行香港分行、南洋商业银行担任联席牵头经办人及联席账簿管理人。 发行人/担保人法律顾问是年利达（英国法）、金杜（中国法）、Harney Westwood & Riegels（BVI法），承销商法律顾问是盛德（英国法）、君合（中国法）。信达香港的审计师是安永。 承销商给出的可比债券是海通证券自贸债 HaitongSec 3.4 04/20/2026，5月18日收益率在3.4%。 中国信达（香港）控股有限公司是中国信达资产管理股份有限公司（“中国信达”）在香港注册的全资子公司，业务范围涉及境内外不良资产的经营，境内外股权投资、夹层投资、债权投资、证券投资，中长期债券的发行、优质资产及结构化固定收益产品以及跨境资金服务。2016年，信达香港配合信达总公司收购南洋商业银行，至此，信达香港战略性控股参股四家在港注册的金融类及实业类公司，其他三家为：银建国际实业有限公司（0171.HK）、汉石投资管理有限公司、中国富强金融集团有限公司（0290.HK）。 条款概要如下： 发行人: China Cinda (2020) I Management Limited（注册于BVI） 担保人: 中国信达（香港）控股有限公司（China Cinda (HK) Holdings Company Limited，“信达香港”） 担保人评级: Baa1 (Negative) / BBB+ (Stable) / A (Stable) (穆迪/标普/惠誉) 预期发行评级: 无评级 发行类型: 固定利息、高级无抵押、人民币计价债券 格式: Reg S (Category 2)，自贸区离岸债 币种: 人民币 规模: 15亿人民币 期限: 3年 发行收益率: 3.7% 发行价格: 100.00 票面利率: 3.7%, 半年付息一次, 日计数Actual/365 募集资金用途: 偿还现有离岸债务 定价日: 2023年5月18日 交割日: 2023年5月23日 (T+3) 到期日: 2026年5月23日 最小面值/增量: CNY1,000,000 / CNY10,000 适用法律: 英国法 控制权变动回售: Put 101% 清算系统: 中央国债登记结算有限责任公司 ("CCDC") CCDC CODE: G2380130 上市: 澳门金交所 联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人: 农银国际、交通银行（包含交通银行/交银国际）、中银国际、中国建设银行（包含建银国际/建银亚洲）、信达国际 联席牵头经办人及联席账簿管理人: 中信银行 (国际)、中国光大银行香港分行、中国银河国际、兴证国际、中国民生银行（包含中国民生银行香港分行/民银资本）、信银投资、华夏银行香港分行、兴业银行香港分行、南洋商业银行 TOE: 19:38 香港时间 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。