绍兴城投5年期美元债定价2.50%，规模达7亿美元，订单超40亿美元

绍兴城投周四（8月12日）定价Reg S、5年期、7亿美元、高级无抵押债券 SXCity 2.5 08/19/2026，初始价3.10%区域，最终指导价2.50% (#)，发行价2.50% / 100。 周四下午，最终指导价发布时，新债的订单超46亿美元（含16.2亿美元承销商订单），预期发行规模为“美元基准规模”。 最终订单超40亿美元（含28.2亿美元承销商订单，来自68个账户），投资者类型分布为：银行/金融机构89%、资管/基金8%、私人银行3%。 可以看到，最终定价较初始价大幅收窄60基点后，市场化订单大幅缩减，从大约30亿美元降至12亿美元，同期，承销商订单大幅增加：从16.2亿美元增至28.2亿美元。 中金公司、东方证券（香港）、国信证券（香港）、信银投资、工银国际、交银国际、建银国际、民银资本、汇丰（B&D）、星展银行担任联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人；农银国际、中国银行、交通银行、光银国际、中国光大银行香港分行、兴证国际、中国民生银行香港分行、浙商银行香港分行、招商永隆银行、海通国际、OCI International、澳门国际银行、浦发银行香港分行、浦银国际担任联席牵头经办人及联席账簿管理人。 所有14家联席牵头经办人兼联席账簿管理人均是在最后阶段（FPG后）才加入承销团。 SereS的数据显示，绍兴城投现有一笔5亿美元债券 SXCity 5.875 12/18/2021 将于年底到期。 条款概要如下： 发行人: 绍兴市城市建设投资集团有限公司（Shaoxing City Investment Group Limited，“绍兴城投”） 发行人评级: BBB+ Stable / A- Stable (惠誉/联合国际) 预期发行评级: BBB+ / A- (惠誉/联合国际) 发行类型: 高级无抵押、固定利息债券 格式: Regulation S only 规模: 7亿美元 期限: 5年 票面利率: 2.50% (SA, 30/360) 发行收益率: 2.50% 发行价格: 100 交割日: 2021年8月19日 (T+5) 到期日: 2026年8月19日 募集资金用途: 现有离岸债务再融资、在岸项目建设、补充营运资金 控制权变动回售: Put at 101% 发行人赎回选择权：3-month Par Call 条款: 港交所上市, USD200k/1k, 英国法 清算系统: Euroclear/Clearstream 联席全球协调人、联席牵头经办人 & 联席账簿管理人: 中金公司、东方证券（香港）、国信证券（香港）、信银投资、工银国际、交银国际、建银国际、民银资本、汇丰、星展银行 联席牵头经办人 & 联席账簿管理人: 农银国际、中国银行、交通银行、光银国际、中国光大银行香港分行、兴证国际、中国民生银行香港分行、浙商银行香港分行、招商永隆银行、海通国际、OCI International、澳门国际银行、浦发银行香港分行、浦银国际 B&D: 汇丰 ISIN: XS2364642293 TOE: 18:51 UKT ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。