中国银行卢森堡分行定价3亿欧元绿色转型债券，助力中国钢铁行业绿色转型

中国银行卢森堡分行本周四（10月12日）定价一笔 Reg S、3年期、3亿欧元、绿色转型债券 BOC 4 10/19/2026，初始价MS+80bps区域，发行价MS+60bps / 99.654 / 4.125%。 周四晚间，新债的峰值订单超6.7亿欧元 (含5.64亿欧元承销商订单) (pre rec)。 根据《中国银行转型债券管理声明（2023年版）》，债券将作为“绿色转型债券”发行，参考ICMA气候转型金融手册（2023年）、ICMA绿色债券原则（2021年）的四大支柱，以及可持续债券指引（2021），符合IPSF共同基础分类法、或欧盟可持续活动分类法、或气候债券倡议组织的部门标准中的行业经济活动分类和气候转型技术指标，并参考上述标准中以下部分：涉及转型产业以及“避免碳锁定”和“不造成重大损害”的原则。 债券募集资金将用于为《中国银行转型债券管理声明（2023年版）》中定义的合格转型项目提供融资和/或再融资。合格转型项目列表包含4个位于河北省的钢铁项目（4个项目的贷款额合计为3.296亿欧元），包括“减少钢铁加工过程中的碳排放/能源消耗”以及“废钢铁收集和回收利用以及利用废钢铁进行钢铁再生产”。具体而言，减排项目在烧结、炼铁等工艺中采用先进高效的节能减碳技术，合理利用生产过程中产生的余热、余压和能源，实现节能减排；铁水和烧结矿的碳排放强度低于温室气体排放阈值。废钢回收项目采用先进的电弧炉，配套光伏发电、余热蒸汽发电、废钢回收处理中心等再生资源综合利用设施；废钢投入量占年投入总量的比例达到80%，超过了70%的限制。 债券已取得安永华明出具的发行前鉴证报告。中国银行、东方汇理银行、法国巴黎银行担任联席结构顾问。 中国银行（包含中国银行 (欧洲) /中国银行 (香港) /中银国际）、中国农业银行（包含中国农业银行香港分行/中国农业银行新加坡分行）、交通银行、巴克莱、法国巴黎银行、中国建设银行（包含建银亚洲/中国建设银行 (欧洲)）、中国民生银行（包含民银资本/中国民生银行香港分行）、中信建投国际、中信证券、招商永隆银行、信银投资、东方汇理银行（B&D）、汇丰、中国工商银行 (欧洲)、华侨银行、UBS担任联席牵头经办人及联席账簿管理人。 债券将根据中国银行的400亿美元中期票据计划提取。中票计划的发行人法律顾问是年利达（英国法及纽约法）、君泽君（中国法），承销商法律顾问是安理（英国法及纽约法）、竞天公诚（中国法）。 转型债券是可持续发展类债券，也是广义绿色金融的组成部分，募集资金将支持传统行业向低碳或零碳转型。在中资离岸债券市场，中国银行是发行转型债券的先驱：2021年1月，中国银行香港分行成功发行境外双币种（美元 + 离岸人民币）、规模50亿人民币等值的转型债券，成为全球首笔金融机构公募转型债券交易。 条款概要如下： 发行人：中国银行股份有限公司卢森堡分行（Bank of China Limited, Luxembourg Branch） Legal Entity Identifier：54930053HGCFWVHYZX42 发行人评级：穆迪: A1 (Stable) / 标普: A (Stable) / 惠誉: A (Stable) 预期发行评级：A1 / A / A (穆迪/标普/惠誉) 发行类型：高级无抵押、固定利息、绿色转型债券（Green Transition Notes），根据中国银行的400亿美元中期票据计划提取 格式：Reg S (Category 2) 币种 & 规模：3亿欧元 期限：3年 定价日：2023年10月12日 交割日：2023年10月19日 到期日：2026年10月19日 票息类型：4%固定利率 (每年付息一次, 日计数Actual/Actual, Unadjusted) 发行利差：MS + 60bps 发行价/发行收益率：99.654 / 4.125% 基准：+125.5 bps vs OBL 0% 10/2026 (91.91) HR 104% 募集资金用途：为《中国银行转型债券管理声明（2023年版）》中定义的合格转型项目提供融资和/或再融资。 外部认证：安永华明 上市：港交所 & 卢森堡证交所 清算系统：Euroclear / Clearstream 最小面值/增量：EUR100,000 x EUR1,000 适用法律：英国法 联席结构顾问：中国银行、东方汇理银行、法国巴黎银行 联席牵头经办人 & 联席账簿管理人：中国银行（包含中国银行 (欧洲) /中国银行 (香港) /中银国际）、中国农业银行（包含中国农业银行香港分行/中国农业银行新加坡分行）、交通银行、巴克莱、法国巴黎银行、中国建设银行（包含建银亚洲/中国建设银行 (欧洲)）、中国民生银行（包含民银资本/中国民生银行香港分行）、中信建投国际、中信证券、招商永隆银行、信银投资、东方汇理银行、汇丰、中国工商银行 (欧洲)、华侨银行、UBS B&D：东方汇理银行 ISIN：XS2702157855 TOE / FTT：14.40 UKT / 15.15 UKT ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。