滨海投资3年期美元债定价4.45%，获4倍认购

滨海投资有限公司（Binhai Investment Company Limited，2886 HK，穆迪：Ba1 Stable，惠誉：BBB- Negative，以下简称“滨海投资”）周三发行了RegS、3年期、3亿美元、高级无抵押债券BinhaiInv 4.45 11/30/20，初始价4.7%区域，FPG 4.45% ~ 4.5%，发行价4.45%。 周三下午FPG发布前后，新债的认购额超16亿美元（包含承销商订单）。债券的最终认购额超过12亿美元（4倍认购），亚洲投资者获配97%；投资者类型分布为：基金/资产管理公司/对冲基金50%、银行/主权投资者/保险公司35%、私人银行15%。 周四亚洲收盘，滨海投资新债的指导中间价在100.2附近（现金发行价100）。 国泰君安国际（B&D）、渣打银行担任联席全球协调人、联席牵头经办人、联席簿记人。 债券由滨海投资发行，天津泰达投资控股有限公司（Tianjin TEDA Investment Holding Co., Ltd）提供支持函（Letter of Support），预期评级BBB-（惠誉）。募集资金用于偿还现有债务及一般公司用途。债券发行后，在港交所上市，适用英国法律。 天津泰达投资控股有限公司（支持函提供人，简称“泰达”）为滨海投资的最终控股公司（持股63.19%）。泰达是天津市国资委全资拥有的综合企业。 债券包含Change of Control Put（at 101%）。 滨海投资主要在天津市从事城市燃气销售和燃气管道接驳业务。2017年上半年，滨海投资的燃气销量为3.8555亿立方米，其中69%的燃气来自天津本地。 滨海投资现有一笔同信用结构（滨海投资发行 + 泰达支持函）、2亿美元债券：BinhaiInv 3.25 05/06/18在二级市场流通，剩余期限164天。 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。