花样年增发11.875% 2023年美元债，初始价10.40%区域；公司同步发起2021年美元债现金收购要约

花样年（1777.HK）今日增发原有美元债券 Fantasia 11.875 06/01/2023，增发初始价10.40%区域（另加应计利息），增发规模待定。 UBS (B&D)、法国巴黎银行、中信银行（国际）、德意志银行、海通国际、摩根士丹利、野村担任增发的联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人。 原有债券最初定价于2020年5月底，期限为3年期NC2（当前剩余2.32年），原始发行规模3亿美元，发行价12.1% / 99.448。SereS的数据显示，债券当前（2月4日开盘）bid 在 104 / 9.88%。 【现金收购要约】 与增发新交易的宣布同期，2月4日早间，花样年宣布，针对480,429,000美元存量债券 Fantasia 8.375 03/08/2021 (XS1784286327) 发起现金收购要约，购买价为本金额的100.150%（另加应计利息）。 要约的最高接纳金额为“2021年票据未赎回本金额与新发行金额的较低者”（可调整），若超过将按比例接纳。 要约将于2021年2月17日下午四时正 (伦敦时间) 截止，结算日在2021年2月19日前后。 要约乃作为公司积极管理其资产负债表的负债及优化其债务架构的政策一部分而作出。公司拟以同时发行新票据所得款项为要约提供资金，因此，要约之完成也受限于“新发行条件”的达成，即同步新票据的发行成功完成。 UBS、法国巴黎银行就要约担任交易经办人，D.F. King 担任资讯及收购代理。 【增发债券条款概要】 发行人：花样年控股集团有限公司（Fantasia Holdings Group Co., Limited，1777.HK，“花样年”） 附属公司担保人：花样年的若干非中国附属公司 抵押：以若干附属公司担保人的股份作抵押 格式：Reg S only 发行类型：固定利息、高级票据 发行人评级：B2 Stable / B Stable / B+ Stable (穆迪/标普/惠誉) 预期发行评级：B3 (穆迪) 契约类型：Customary HY covenant package 现有票据（增发标的）：3亿美元、11.875%、2023年6月1日到期、高级票据 Fantasia 11.875 06/01/2023 (ISIN: XS2181037230) 增发规模：待定（美元计价） 初始价：10.40%区域，另加2020年12月1日 - 增发债券交割日的累计利息 增发债券交割日：2021年2月10日 (T+4) 到期日：2023年6月1日 发行人赎回选择权：at 105.9375%，可赎回日在2022年6月1日及其后 募集资金用途：为发行人的若干现有离岸债务再融资，其中可能包括以同步现金收购要约的形式回购8.375% 2021年存量债券 合并：立即与原有债券合并及构成单一系列 上市：新交所 条款：US$200k/US$1k；纽约法 联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人：UBS (B&D)、法国巴黎银行、中信银行（国际）、德意志银行、海通国际、摩根士丹利、野村 TIMING: 最早今日定价 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。