招银租赁定价5年和10年期美元债，规模合计8亿美元，订单超27.5亿美元

招银租赁1月28日（周四）定价两种期限的Reg S、合计8亿美元债券，其中： 5年期、4亿美元债券CMBLeasing 2 02/04/2026，初始价T+195区域，最终指导价T+160 (#)，发行价T+160； 10年期、4亿美元CMBLeasing 2.875 02/04/2031，初始价T+230区域，最终指导价T+192.5 (#)，发行价T+192.5。 周四下午，最终指导价发布时，两笔新债的订单合计超42亿美元（含10.55亿美元承销商订单），预期发行规模为“美元基准规模”。 两笔新债的最终订单量合计超过27.5亿美元（来自108个账户），具体分配如下： 5年期新债 - 亚洲97%、EMEA 3%，基金/保险公司41%、银行43%、主权财富基金15%、私人银行1%； 10年期新债 - 亚洲97%、EMEA 3%，基金/保险公司65%、银行29%、私人银行6%。 中国农业银行香港分行、澳新银行、中国银行、法国巴黎银行、招银国际、招商永隆银行、上海浦东发展银行香港分行、渣打银行（B&D）担任联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人，中国民生银行香港分行、大华银行担任联席牵头经办人及联席账簿管理人。 条款概要如下： 发行人：招银国际租赁管理有限公司（CMB International Leasing Management Limited） 维好及资产回购承诺提供人：招银金融租赁有限公司（CMB Financial Leasing Co., Ltd.，“招银租赁”） 发行人评级：BBB+ Stable (标普) 维好及资产回购承诺提供人评级：A3 Stable (穆迪) / BBB+ Stable (标普) 预期发行评级：Baa1 (穆迪) 格式：Reg S、高级无抵押票据，根据发行人的200亿美元中期票据计划提取 币种及规模：4亿美元 丨 4亿美元 期限和类型：5年固息 丨 10年固息 票面利率：2.00% SA 30/360 丨 2.875% SA 30/360 发行价/发行收益率：99.834 / 2.035% 丨 99.064 / 2.984% 发行利差：T+160bps 丨 T+192.5bps 基准美国国债：T 0 ⅜ 01/31/26 Govt 丨 T 0 ⅞ 11/15/30 Govt 基准美国国债价格/收益率：99-22+ / 0.435% 丨 98-09+ / 1.059% 对冲比率：96% 丨 93% 所得款项用途：一般公司用途（离岸） 上市：香港联交所 最小面值/增量：US$200k / US$1k 适用法律：英国法 清算系统：Euroclear / Clearstream 交割日：2021年2月4日（T + 5） 到期日：2026年2月4日 丨 2031年2月4日 首个付息日：2021年8月4日 联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人：中国农业银行香港分行、澳新银行、中国银行、法国巴黎银行、招银国际、招商永隆银行、上海浦东发展银行香港分行、渣打银行 联席牵头经办人及联席账簿管理人：中国民生银行香港分行、大华银行 B＆D：渣打银行 ISIN: XS2257361118 丨 XS2257361464 TOE: 17:39 UKT ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。