条款：工商银行永续NC5美元AT1资本债券定价3.2%，规模61.6亿美元

发行人: 中国工商银行股份有限公司（Industrial and Commercial Bank of China Limited，1398.HK/ 601398.CH，简称“工商银行”或“银行”） 发行类型: 符合巴塞尔协议III、无到期日（永续）、AT1资本债券 发行人评级: A1 stable / A stable (穆迪/标普) 预期发行评级: Ba1 (穆迪) 次级地位: 优先于所有类别的股本持有人；和其他AT1资本工具受偿顺序相同 格式: Regulation S only 币种 & 发行规模: 61.6亿美元 期限: 永续NC5 票面利率: 3.200% SA 30/360 票息重置: 发行后前5年为固定利息3.200%，半年付息一次；首个可赎回日（发行后第5年末）如果不赎回，票息将重置为“5年期美国国债收益率 + 初始发行利差”，此后每5年重置一次 发行价格/收益率: 100 / 3.200% 基准美国国债: T 0 ¾ 08/31/26 基准美国国债价格/收益率: 99-19 1/4 / 0.832% 发行利差: +236.8bps 首个重置日: 2026年9月24日 交割日: 2021年9月24日 募集资金用途：按照相关监管要求，募集资金净额计入工商银行的其他一级资本 票息取消：强制取消 & 自主取消（自主取消需股东大会批准）；所有取消发放的票息均不可累积 股息制动：适用 发行人赎回选择权：在获得银保监会批准、并符合特定赎回条件的前提下，发行人可选择在首个重置日或其后的任何付息日按本金额的100%赎回全部或部分债券 不可持续经营触发事件后减计（Write-off on Non-Viability Trigger Event）：如果发生不可持续经营触发事件（见下文），银行有权不可撤回地减计债券的全部或部分未偿还本金额。一经减计，减计的部分在任何情况下均不会恢复，减计部分的应计未付利息也不会支付（取消） 不可持续经营触发事件：(i) 银保监会认定，若不进行减计或转换，发行人将无法持续经营；或者 (ii) 相关当局认定，如果不提供公共部门注资或其他同等效力支持，发行人将无法持续经营。 因监管原因赎回：适用（需满足赎回条件、取得银保监会同意） 因监管原因进行条款修订（Variation for Regulatory Reasons）：银行可以根据任何适用的监管要求，改变债券的条款，使其保持为合格AT1资本工具 适用法律: 英国法（次级条款适用中国法） 最小面值/增量: USD 200k / USD 1k 上市: 港交所 清算系统: Euroclear/Clearstream 独家财务顾问: 中国工商银行 (亚洲) 联席全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人: 中国工商银行 (亚洲)、花旗、汇丰 (B&D)、摩根大通、瑞穗证券 联席牵头经办人及联席账簿管理人: 中银国际、德国商业银行、东方汇理银行、工银标准银行、法国外贸银行、UBS ISIN: XS2383421711 TOE: 17:59 UKT ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。