中银航空租赁3.5年期美元债定价T+260，规模7.5亿美元，获6倍认购

中银航空租赁（2588.HK）周二（5月26日）定价Reg S、3.5年期、7.5亿美元债券BOCAviation 2.75 12/02/2023，初始价T3 + 300bps区域，最终指导价T3 + 260 - 265bps，发行价T3 + 260bps / T2 + 263.9bps / 本金额的99.752%。 新债的最终订单量超过45亿美元（6倍认购，来自245个账户），投资者地域分布为：亚洲90%、EMEA 10%，投资者类型分布为：基金/资产管理公司58%、银行18%、保险公司/养老基金/主权财富基金14%、公司投资者/私人银行/其他10%。 中银国际、花旗、汇丰（B&D）、华侨银行担任联席账簿管理人。 条款概要如下： 发行人：中银航空租赁有限公司（BOC Aviation Limited，2588.HK，“中银航空租赁”） 发行人评级：A- stable (惠誉) / A- negative (标普) 预期发行评级：A- (惠誉) / A- (标普) 发行类型：美元计价、固定利息、高级无抵押票据，根据150亿美元全球中期票据计划提取 格式：Reg S 发行规模：7.5亿美元 交易日（定价日）：2020年5月26日 交割日：2020年6月2日 付息日：6月2日和12月2日 (首个付息日在2020年12月2日) 到期日：2023年12月2日 (3.5年期) 票面利率：2.75% (半年付息一次，日计数30/360) 发行价/发行收益率：本金额的99.752% / 2.825% 发行利差：+260 bps vs T 0⅛ 05/15/23 基准美国国债收益率：0.225% Hedge美国国债收益率：0.186% (T 0⅛ 04/30/22) 募集资金用途：新资本支出、一般公司用途及/或现有借款再融资 其他条款：新交所上市；适用英国法；最小面值/增量USD200k/1k 联席账簿管理人：中银国际、花旗、汇丰（B&D）、华侨银行 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。