方正集团2.5年期美元债定价6.25%，规模4.25亿美元

北大方正集团有限公司（Peking University Founder Group Company Limited，简称“方正集团”）周四（4月12日）维好发行了Reg S、无评级、2.5年期、4.25亿美元、“担保 + 维好”信用结构、6.25%票息、高级无抵押债券Founder 6.25 10/17/20，初始价6.375%区域，发行价6.25%。发行价较初始价缩窄12.5bps。 新债获逾10亿美元认购额（2.4倍），投资者地域分布为：新加坡60%、香港32%、其他地区8%，投资者类型分布为：银行/基金39%、私人银行及其他61%。 周五首个交易日，截至亚洲收盘，方正集团新债报价在100.15 / 100.2（现金发行价100）。 债券发行人是Kunzhi Limited，担保人是Founder Information (Hong Kong) Limited，方正集团提供维好和EIPU（Keepwell Deed and Deed of Equity Interest Purchase Undertaking），募集资金用于一般公司用途。债券发行后，在港交所上市，适用英国法律。 债券包含Change of Control Put（101%），触发门槛为： 北京大学不再直接/间接控制方正集团；或者 方正集团不再直接/间接持有债券担保人的至少75%已发行股份；或者， 债券担保人不再直接/间接持有北大资源（控股）有限公司（Peking University Resources (Holdings) Company Limited，618 HK，“北大资源”）的至少30%股份，或者，债券担保人不再为北大资源的单一最大股东，或者，前者不再有权任免后者的董事会成员，或者，于香港的财务制度下，二者的财报不再合并 （consolidated）；或者， 债券发行人不再为债券担保人的直接/间接全资附属公司。 中国银行、巴克莱、星展银行（B&D）、方正证券（香港）担任联席全球协调人、联席牵头经办人和联席簿记人。 ©️ 未经许可，禁止转载、摘编及建立镜像等任何使用。