条款：珠海华发集团永续NC3资本证券（点心债）定价6%，规模19亿离岸人民币

发行人：Huafa 2024 I Company Limited 担保人：珠海华发集团有限公司（Zhuhai Huafa Group Co., Ltd.，“珠海华发集团”） 发行类型：高级、有担保、永续资本证券 格式：Reg S, Cat 1 担保人评级：BBB stable / A+ stable (惠誉/联合国际) 预期发行评级: BBB- / A+ (惠誉/联合国际) 币种：离岸人民币 发行规模：19亿离岸人民币 期限：永续NC3（前3年不可赎回） 票面利率：6.000%, S/A, ACT/365 CNH GOV 3Y Index：2.293% 初始利差：370.7bps 发行收益率：6.000% 发行价格：100% 定价日：2024年7月23日 交割日：2024年7月30日 (T+5) 首个重置日：2027年7月30日 选择性赎回：发行后第3年末之前一个月的日期起至“首个重置日”期间任意一日（即2027年6月30日 - 2027年7月30日），或其后的任何付息日（每半年），发行人可以按面值行权赎回。 票息重置：1）发行后前3年为固定利率，每半年期末支付；2）首个重置日起，每3年重置一次，重置公式为：初始利差 + 主权债券利率 + 3.00%票息上浮，每半年期末支付。 票息自主递延：发行人可自行决定是否递延支付票息，可累积并计复利 股息制动：适用，适用于发行人和担保人的同等级证券和次级证券 提前赎回事件：税务原因、会计事件、非登记事件、违反契约事件、相关债务违约事件、股息制动违反事件、最低存量金额 – 按面值赎回；控制权变动事件 – 首个重置日前一个月的日期之前按101%赎回，此后按面值赎回。 基于特定事件的票息上浮：发生以下事件时，若发行人未行权赎回，则票息将额外上浮3.00%；包括 (A) 控制权变动事件；(B) 违反契约事件；(C) 相关债务违约事件；或 (D) 股息制动违反事件。 募集资金用途：现有离岸债务再融资 最小面值/增量：CNH1,000k x 10k 上市：港交所 适用法律：香港法 联席全球协调人 & 联席账簿管理人 & 联席牵头经办人：华泰国际、海通国际、汇丰、中信证券、国泰君安国际、中信建投国际、瑞穗、华金证券 (国际) 联席账簿管理人 & 联席牵头经办人：农银国际、中国银行、中金公司、兴证国际、招银国际、民银资本、信银投资、广发证券、华夏银行香港分行、工银国际、澳门国际银行、东方证券 (香港)、申万宏源香港、SMBC Nikko、浦银国际、淞港国际证券集团有限公司、天风国际 B&D：海通国际 清算系统：债务工具中央结算系统CMU 联通 Euroclear / Clearstream ISIN：HK0001038576 CMU Code：BOAKCS24072 Common Code：286390692 TOE：21:06 HKT 信托人：中国建设银行 (亚洲) 股份有限公司 注：瑞穗在最后阶段从联席账簿管理人升入联席全球协调人，中金公司在最后阶段从联席全球协调人降入联席账簿管理人。 注2：初始价6.25%区域，最终指导价6% (THE NUMBER)，Launched Yield 6%，Launched Size 19亿离岸人民币。 注3：峰值订单（at FPG）超29亿离岸人民币 (包含5.52亿人民币承销商订单)。 注4：发行人/担保人法律顾问是金杜（香港法）、北京德恒律师事务所（中国法）、Campbells（BVI法），承销商法律顾问是德同国际有限法律责任合伙（DENTONS HONG KONG LLP）（香港法）、北京大成律师事务所珠海分所（中国法），信托人法律顾问是孖士打（香港法）；珠海华发集团的审计师是Grant Thornton（致同）。 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。