绿城中国定价5亿美元高级永续NC3资本证券，票面利率10%

绿城中国控股有限公司（Greentown China Holdings Limited，3900.HK，简称“绿城”或“担保人”）12月24日公告，于2018年12月21日，绿城、发行人、配售代理、中交国际（香港）控股有限公司（CCCC International Holding Limited，“中交国际”）及若干金融机构（作为认购人）就本金总额为5亿美元的Reg S高级证券发行订立认购协议。证券预计2018年12月28日交割。 认购人认购及支付证券的义务须待达成（其中包括）下列条件后方可作实： (a) 发行人根据国家发改委通知取得国家发改委发行前登记，并向配售代理及认购人各自交付国家发改委发行前登记的经核证副本； (b) 各认购人与中交国际签立财务合约（据此，中交国际将预先给予各认购人协定数量的抵押品，以取得证券杠杆，及，各认购人将向中交国际转让证券的所有经济风险）；及 (c) 穆迪投资者服务公司确认将至少给予证券Ba3的评级。 倘最终发行，证券发行人是耀丽控股有限公司（Twinkle Lights Holdings Limited），担保人是绿城，并将受惠于中国交通建设集团有限公司（China Communications Construction Group (Limited)，“中交集团”，绿城的单一最大股东）作出的维好契据及股权购买承诺契据。证券发行募集资金净额（约为4.97亿美元）拟用于再融资绿城集团（绿城连同其附属公司）的现有债务。 证券的期限为永续NC3（发行人可于首个赎回日期及其后的任何一个付息日赎回全部证券），发行价为本金额的100%，票面利率10%（可重置，半年付息一次，每年的6月28日及12月28日）。首个可赎回日（即2021年12月28日），如果不赎回，票息将重置并上浮（Step-up），公式为：有关重设日期的国库债利率 + 初始息差7.342% + 每年5.00%。此后，每3年按此重置。 倘发生控制权变更触发事件，而发行人选择不赎回，则证券当时适用的票息率将自下一个票息支付日期起每年上升5.00%。 证券的配售代理是瑞士信贷、汇丰银行。 中交集团（维好提供人）的附属公司中国交通建设股份有限公司（China Communications Construction Company Limited，601800 SH / 1800 HK，“中国交建”）12月21日公告，拟透过子公司中交国际以总收益互换方式认购绿城的5亿美元私募高级永续债券。 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。