昆明产投3年期美元债定价5.5％，规模1.5亿美元

昆明产投昨日（9月29日）定价Reg S、3年期、1.5亿美元、高级无抵押债券KMIndustrial 5.5 10/09/2023，初始价6％区域，最终指导价5.5% (The Number)，发行价5.5％ / 本金额的100%。 国泰君安国际担任独家全球协调人，国泰君安国际、民银资本担任联席牵头经办人及联席账簿管理人。 民银资本在最后阶段加入承销团。 昆明产投成立于2005年，是昆明市政府全资拥有的国有企业。公司以推动国内产业投资开发为使命，主要从事土地综合开发整理、物流园区建设、工业及金融投资、商品交易及民用爆炸物品生产等业务。 惠誉在2020年9月18日公布昆明产投 'BB+' 的长期外币及本币发行人违约评级，展望稳定。惠誉评估，昆明产投的法律地位及政府持股和控制程度为 "很强"、政府以往支持记录和预期支持力度为 "强"、违约带来的社会政治影响为 "中等"、违约带来的融资影响为 "强"、独立信用状况为 'b'。 此前，昆明产投在2020年2月定价首笔美元债券：3亿美元的KMIndustrial 6.1 02/25/2023，同样由国泰君安国际担任独家全球协调人。 条款概要如下： 发行人：香港锦苑花卉有限公司 (Hong Kong JY Flower Limited) 担保人：昆明产业开发投资有限责任公司（Kunming Industrial Development & Investment Co., Ltd.，“昆明产投”） 担保人评级：BB+ 稳定（惠誉） 预期发行评级：未评级 格式：Reg S only Status：高级无抵押、固定利率债券 币种：美元 发行规模：1.5亿美元 期限：3年 交割日：2020年10月9日（T + 6） 到期日：2023年10月9日 票面利率：5.500％，S/A，30/360 发行收益率：5.500％ 发行价：本金额的100％ 所得款项用途：为现有债务再融资、一般公司用途 控制权变动回售：101％ Put 细节：香港联交所上市；20万美元/ 1000美元面额；英国法 独家全球协调人、联席牵头经办人及联席账簿管理人：国泰君安国际（B＆D） 联席牵头经办人及联席账簿管理人：民银资本 清算系统：Euroclear & Clearstream ISIN: XS2211520429 TOE：22:03 HKT ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。