旭辉控股公布境外债重组初步关键条款：不削减本金额、展期不超过7年，包含债转股、前置款项、增信安排

旭辉控股（00884.HK，或简称“公司”）3月10日夜间披露初步的境外债务重组方案的“初步指示性关键条款”，并发布盈利警告。 境外流动资金状况的全面解决方案最新情况 1. 制定全面解决方案的进展 公司宣布，其为当前境外流动资金状况制定全面解决方案所取得的重大进展。 公司持续努力与其专业顾问合作制定全面解决方案，公平对待所有持份者，解决公司的流动资金问题，并确保公司的长远未来，维护公司所有持份者的利益。 为解决当前的困难，公司致力推进一个专业、高效和公平的进程以探索全面解决方案，首两个阶段为成立债权人团体及准备包括全面独立业务审核在内的资料。 协调委员会及债券持有人小组 (“债券持有人小组”) 均已成立，公司与该等债权人团体或其顾问正持续进行具建设性的讨论，务求协助彼等评估公司的整体债务状况，并了解彼等的关注点、诉求及对后续工作的期望。透过该等持续、专业及具建设性的沟通及参与，公司已获取债权人的宝贵意见，为制定全面解决方案提供了信息及指导。公司重视债权人的意见，并就债权人的具建设性的参与及支持致以最深切的感谢。 为向债权人提供共同的资讯平台，公司已聘请德安华担任独立财务顾问，在对债权人负有谨慎责任的基础上，对集团进行独立业务审核及清算分析。独立业务审核及清算分析已取得重大进展，公司已就潜在全面解决方案与协调委员会展开讨论，并预计将尽快且不晚于二零二三年三月三十一日与债券持有人小组或其顾问展开讨论。 公司感谢境外债权人对公司正进行工作的持续支持及参与。现时并无任何债权人开展针对公司的法律程序。 2. 初步指示性关键条款 公司谨此向持份者更新，其当前所预期的全面解决方案的若干关键商业条款。该等条款可能会发生变动，尤其是可能会于公司及其专业顾问作进一步考虑及/或与协调委员会、债券持有人小组及其专业顾问讨论后予以修改。公司尚未与任何人士就该等指示性关键条款达成一致。 (a) 不削减本金额。公司预期，债权人不会被要求接受削减欠付彼等的债务的任何本金额。 (b) 股权化选择。全面解决方案可能包含选择权，允许部分或全部债权人自愿将其部分债务转换为公司股权或可换股债券。 (c) 减少以现金支付的利息。公司需要将利息负担减少至一个可合理承担的数额，以允许公司恢复至一个长期财务稳定的状况。公司预期于初期，利息将部分以现金支付，亦可能部分以实物支付。 (d) 到期日。公司债务的本金分期偿还及到期日预期将延长至全面解决方案全面实施当日起计不超过7年。 (e) 前置款项/费用。公司预期将以偿还部分本金及/或同意费的形式，向债权人支付若干前置款项。 (f) 增信。公司正在制定方案，向其债权人提供适当及切实可行的增信。 公司相信，倘其全面解决方案获债权人接纳并成功实施，将为债权人提供显著优于德安华所计算的清算后估计可收回金额。 公司期望继续与协调委员会及债券持有人小组进行持续且具建设性的对话，并保持积极势头，以尽快协商全面解决方案。就此方面，公司将继续适时向所有持份者提供这一过程的重大更新。 最新业务情况 1. 保交付、保经营 面对中国房地产行业市况不佳，集团竭力保交付、保经营及维持境内融资，为所有持份者保存价值。集团于二零二二年交付约90,000套住宅单位，并于二零二三年首两个月交付近10,000个住宅单位。境内销售及现金回款对集团财务状况及业务营运至关重要，集团一直努力不懈并将继续采取一切可能的措施加快销售及现金回款。为进一步改善现金状况，集团正积极利用并探索在市场气氛好转时出售非核心资产的机会。在不影响交付及正常运营的前提下，集团亦将继续采取合适的措施以减省成本及提升营运效率。 诚如二零二二年十二月二十九日所公布，公司已成功完成股份配售及认购，筹资约9.46亿港元(扣除公司承担或产生的所有相关费用、成本及开支后)。该等资金已用于向其境外贷款银行支付约3.42亿港元，足够支付至二零二二年十二月三十一日(包括该日)期间的所有利息(按非违约利率计算)。余下资金已经或将用于公司债券持有人的利益。 2. 现金状况 集团流动性受制于当前市况及多项地方政府政策。例如，集团大部分现金为项目层面存放于指定银行账户受严格托管的预售现金，以确保物业的竣工及交付。根据其未经审核综合管理账目，集团截至二零二二年十二月三十一日的现金及银行结余总额约为人民币205亿元(二零二二年六月三十日：约人民币312亿元)。 盈利警告 根据对集团截至二零二二年十二月三十一日止年度未经审核管理账目及其他董事会现行可得之资料进行的初步评估，预期集团于截至二零二二年十二月三十一日止年度将录得亏损介乎于人民币130亿元至人民币140亿元(截至二零二一年十二月三十一日止年度利润：约人民币123.27亿元)及股东权益应占核心亏损净额介乎于人民币51亿元至人民币56亿元(截至二零二一年十二月三十一日止年度股东权益应占核心净利润：约人民币72.84亿元)。预期亏损主要由于：(1)受二零二二年中国房地产行业整体经营情况不佳以及疫情影响：(i)房屋交付下跌，令销售物业已确认收入和溢利减少;(ii)对物业项目计提的减值拨备增加;(2)人民币兑美元贬值引致汇兑亏损;及(3)投资物业公平值录得亏损。 截至本公告日期，集团截至二零二二年十二月三十一日止年度的年度业绩仍未确定。刊载于本公告的资料(包括集团物业的减值拨备)仅为董事会根据集团截至二零二二年十二月三十一日止年度未经审核管理账目及其他现行可得资料进行的初步评估，有关资料正由公司核数师审核及须待审核委员会审阅，因此可能进一步调整。载列于集团截至二零二二年十二月三十一日止年度的年度业绩公告上的综合财务资料(可能有别于本公告所载资料)预期将于二零二三年三月下旬公布。 ©️未经许可，禁止转载、摘编、复制及建立镜像等任何使用。